9/1盤後：輝達砸 35 億美金結盟！發哥直接跳空鎖漲停，ASIC 與邊緣運算狂潮真的要統治台股了嗎？

📊盤勢分析

中東地緣政治局勢再度升溫，美國與伊朗相隔一個月後再度互相發動攻擊，引發市場對航運與供應鏈中斷的焦慮，推升國際原油期貨價格急拉，西德州原油與布蘭特原油同步走高。能源成本攀升加劇了市場對通膨復甦的疑慮，促使十年期美國公債殖利率跳升至4.76%，衝上2025年1月以來的最高水平。債券殖利率走高抑制了股市買氣，同時也強化了投資人對聯準會9月可能重啟升息的預期，主要指數開低走低，道瓊工業指數盤中重挫逾370點。

板塊表現方面，市場避險情緒瀰漫導致大型科技股多數承壓，亞馬遜因面臨聯邦貿易委員會的訴訟威脅，股價重挫2.5%，Meta、Alphabet與微軟等指標股亦全數收低。相對地，半導體族群展現抗跌韌性，輝達宣布投資聯發科35億美元以擴展生態系，激勵股價逆勢上漲，高通與美光同步獲得資金青睞，帶動費城半導體指數成為盤面唯一收紅的主要指數。即便單日大盤回檔，美股8月整體仍交出亮眼成績，道瓊順利創下連續五個月收紅的紀錄。終場四大指數表現，道瓊工業指數下跌0.70%，收在53,185.90點；標普500指數下跌0.33%，收在7,686.14點；那斯達克指數下跌0.12%，收在26,370.89點；費城半導體指數勁揚0.57%，收在11,535.05點。

美股四大指數漲跌互見，儘管升息雜音與地緣政治使美股主要指數承壓，但費城半導體指數逆勢走揚，為台股9月首個交易日注入強心針。市場傳出國際晶片巨頭大手筆斥資35億美元認購台灣IC設計龍頭海外可轉債（ECB），一舉升級兩大廠在AI基礎建設、邊緣運算與車用晶片領域的戰略合作，激發市場對特殊應用晶片（ASIC）與雲端運算架構的巨大想像。大盤開高走高，成交量放大至1.08兆元，三大法人同步站在買方，合計買超561.38億元，外資與本土法人大幅回補，多頭氣勢銳不可擋。

資金狂潮全面引爆後於各大族群順暢輪動，IC設計龍頭跳空鎖漲停後，激勵集團子企業與ASIC概念股集體飆出紅燈；同時，隨著國際半導體展登場在即，矽光子與高速光通訊題材發酵，概念股接連強攻漲停。AI伺服器大廠每千股配發高額股票股利，市場搶卡位除權行情推升股價創下7,800元歷史新高，進一步帶動高價千金股與散熱族群齊揚。

先前深陷產地爭議的載板廠未再遭逢重挫，低接買盤湧入爆出大量、跌幅大幅收斂，市場對轉單效益的預期更同步帶勁PCB與載板同業走強；加上被動元件受惠積層陶瓷電容（MLCC）庫存見底與漲價題材而吸金，金融股亦因淨利息收益率上修與資產回升走揚，水泥與紡織等傳產族群則同步獲買盤進駐。加權指數上漲1.77%，收在46,948.72點；櫃買指數上漲2.26%，收在410.77點。權值股方面，台積電上漲1.45%、鴻海上漲2.4%、聯發科上漲9.93%。

🔮盤勢預估

9月開局表現不錯今日再往4萬7挑戰，聯發科帶動下已擺脫昨日下跌氣氛，台積電還未發動前仍有表現空間，欣興在短線利空消化後已止穩，帶動資金重回PCB族群，CPO仍有強勢族群接棒，隨著半導體展供應鏈也有所表現，在FOMC之前或許仍有市場利空干擾，但將逐漸往上墊高成為驚驚漲格局。