爭奪“亞洲半導體中心”，馬來西亞成色幾何？
馬來西亞雖不屬於傳統意義上的科技強國，不過，如今在半導體產業全球分工中發揮著至關重要的作用。特別是近年來，在地緣衝突背景下，全球半導體供應鏈面臨重組可能性，越來越多的半導體企業在馬來西亞加碼投資。
馬來西亞政府也提出了雄心勃勃的半導體戰略願景，近年來頒布的新工業大藍圖2030（NIMP 2030）、國家半導體產業戰略（NSS）等，正在通過政策引導、財政支援等措施，致力於實現產業升級，成為亞洲乃至全球半導體供應鏈的主要樞紐。
Part 1 馬來西亞——半導體封測重地
馬來西亞在全球半導體封裝和測試環節佔有舉足輕重的地位。馬來西亞投資發展局的一份報告顯示，馬來西亞在晶片封裝、組裝和測試服務領域佔據全球13%的市場份額。
根據華泰研究，馬來西亞目前擁有OSRAM、英飛凌、瑞薩、X-FAB等共8個前道晶圓製造工廠，英特爾、TI、日月光、通富微電等 24 個後道封測工廠和拉姆研究、Veeco、Jabil 等 8個裝置企業基地，主要分佈在西馬來西亞北部的檳城州和吉打州，以及南部的森美蘭、馬六甲、柔佛州。
其中，檳城州是馬來西亞的最大的半導體叢集，從上世紀70年代成為自貿區以來，就吸引了英特爾、AMD、惠普等公司入駐，截至2022 年底已經聚集上千家電子企業。根據 MSIA 資料，2014-2019年，檳城州電子電器產品和專業科學控制儀器出口量 CAGR 分別為12%、15%，均佔本國 50%以上。
馬來西亞對於外商投資的激勵政策起源早且涉及項目豐富，半導體在內的電子電器行業是重點領域。馬來西亞對於外商投資的鼓勵優惠主要以稅務減免的方式設定，《1986年投資促進法》、《1976年所得稅法》、《1976年關稅法》、《1976年消費稅法》和《1990年自由區法》等，規定了直接和間接的稅收優惠，涵蓋製造業、農業、工業和經批准的服務業、培訓業等，可以獲得減稅優惠的項目較為豐富。
早在1972年，馬來西亞就成立了自由貿易區，成為未來產業發展的良好基礎。在半導體供應鏈中，後道封測相對前道環節對技術依賴較低，屬於勞動密集型產業，再加上種種優惠政策，“封測”成為大廠奔赴馬來西亞的主要目的。
英特爾是第一家進入馬來西亞市場的半導體企業，自1972年，英特爾在檳城開設了一家組裝廠以來，截至2023年，英特爾已向馬來西亞累計投資140億美元。馬來西亞工廠成為英特爾在美國本土之外的第一個基地，也是英特爾在全球範圍內唯一的綜合性基地，覆蓋先進封裝和組裝測試。
迄今為止，包括TI、ST、英飛凌等在內的至少50家跨國半導體企業在馬來西亞佈局了製造基地或開設了相關業務。本土企業方面，據Financial Times，截至2023年10月底，馬來西亞本土共36家技術硬體與裝置企業，包括Inari、Unisem等封測企業和ViTrox、Greatech等半導體裝置公司。
當前，馬來西亞已經形成了在半導體領域的獨有優勢：在封裝、組裝和測試方面的熟練勞動力，相對較低的營運成本，出口產品在全球市場更具競爭力。
封測不僅是馬來西亞發展半導體產業的基石，也成為了它在全球市場的名片。根據馬來西亞國際貿易暨工業部（MITI）統計，馬來西亞是第六大半導體出口國，其半導體佔全球貿易總額的7%，封測領域則達13%。與此同時，半導體產品出口占據馬來西亞國內電子電氣產品出口總額的62%，2022年，馬來西亞GDP 4063億美元，有四分之一收入來自半導體產業。
另據中國駐檳城總領館資料顯示，馬來西亞在全球後道半導體製造市場所佔份額達10%，其中檳城佔8%，僅檳城就貢獻了馬來西亞產量的80%。除此之外，全球微處理器裝配商出貨量40%出自檳城。
從未來發展來看，封測依然是馬來西亞的核心。不過，馬來西亞也在尋求新的增長機遇，通過發展先進封裝等技術滿足市場需求，或是從後道走向前道，提供更高附加值的半導體產品和服務。
Part 2 馬來西亞“重注”半導體
地緣衝突背景下，美國對中國的貿易限制不斷升級，為了儘可能保障供應鏈彈性，半導體企業在積極尋求多元化的產業佈局。東南亞地區有望由此受益，特別是馬來西亞，已經躍升為熱門投資地。<與非研究院>梳理了2021年以來在馬來西亞進行投資擴產計畫的主要半導體企業，如下：
僅2022年上半年，馬來西亞就新批了25個半導體產業鏈相關項目，總投資達92億令吉（約合20億美元），投資方包括AMD、TI和羅姆等企業。另據行業資料顯示，2023年馬來西亞的國外直接投資總額達到128億美元，超過了2013年至2020年七年的總和。
近兩年，馬來西亞還陸續頒布了一系列政策，大力發展以半導體為核心的科技產業。比如2023年公佈的“工業大藍圖2030（NIMP 2030）”，希望發展更多的前端製造能力，例如積體電路設計、晶圓製造、半導體機械和裝置製造。
今年5月最新出台的“國家半導體產業戰略（NSS）”則進一步細化了該規劃的實施步驟，並提供了資金支援。根據該戰略，馬來西亞計畫向半導體產業提供至少250億林吉特(約合53億美元)的補貼，並計畫吸引至少5000億林吉特(約合 1062 億美元)的本土及外國企業投資，主要投向晶片設計、先進封裝和晶圓製造裝置等關鍵領域。
馬來西亞總理安華在公佈這一戰略時表示，“今天，我將我們國家作為最中立、最不結盟的半導體生產地點，以幫助建立更安全、更有彈性的全球半導體供應鏈。無論您是投資者、主權財富基金、製造商、工程師還是政策制定者，我們都歡迎您加入我們的變革之旅，共同為馬來西亞和世界打造更具包容性、更具彈性和更具影響力的半導體未來。
顯然，“中立”、“不結盟”是馬來西亞對自身在國際半導體產業鏈中所主張的定位。
對此，有分析師認為，馬來西亞不像日、韓是政治上的重量級國家，但與日、韓一樣，在半導體生產製造領域擁有一定的競爭力和潛能。馬來西亞希望塑造一個獨立製造者的形象，不追求封閉和孤立，而是注重開放和多極化。
根據規劃，馬來西亞雄心勃勃的戰略將在未來5到10年的時間尺度內逐漸看到成果，一系列投資和導向成果也將逐漸顯現。
Part 3 新機遇：AI和資料中心
馬來西亞所顯露出來的決心和意志，顯然需要更多的承載。在AI和數位化發展趨勢下，資料中心和AI基礎設施建設有望為馬來西亞帶來新一波發展機遇。
業界巨頭已經開始了與馬來西亞的活躍溝通，並展開了實際的投資行動。
去年3月，亞馬遜網路服務公司宣佈，計畫到2037年在馬來西亞投資60億美元，以強化雲端服務在該國的基礎設施。
去年12月，輝達創始人CEO黃仁勳訪問馬來西亞，並與楊忠禮電力公司（YTL Power）達成合作，計畫在馬來西亞建設AI基礎設施。該基礎設施的第一階段預計將於2024年中期投入營運。
今年5月，Google宣佈在馬來西亞投資20億美元，用於建立首座資料中心、設立新的Google雲區域，以及深入推進人工智慧領域的開發，成為Google在東南亞地區的最大一筆投資。除了拓展雲端運算服務外，Google還將致力於支援針對學生和教育工作者的人工智慧素養計畫，以推動當地的人工智慧教育和應用。
微軟也在5月宣佈，將在未來四年內投資22億美元，這是該公司進軍馬來西亞市場以來的最大單筆投資。這筆投資包括在當地建設雲端、AI基建設施，為20萬當地居民提供技能培訓機會，以及建立全國AI卓越中心並提升當地網路安全能力和支援當地開發者社群的發展。
6月，TikTok宣佈投資約100億林吉特（約合254.5億元人民幣），在馬來西亞建立AI 中心。作為該交易的一部分，TikTok還將通過另外投資15億林吉特（23.17億元人民幣），擴大在馬來西亞柔佛州的資料中心設施。
根據Kearney 研究報告，到2030 年，AI將為東南亞地區的GDP貢獻近兆美元，馬來西亞將從中獲得1150億美元。
萊坊房地產經紀公司的一份研究報告，2022年，馬來西亞、印尼、泰國、菲律賓、越南等東南亞五國中，馬來西亞的資料中心機會指數排名最高，裝機容量達113兆瓦，是第二名泰國的4倍多。
該報告認為，馬來西亞建設資料中心的優勢包括：政府的政策支援、充足的土地、穩定的電力供應，以及鄰國新加坡資料中心建設審批嚴格程度加劇等。而其他東南亞國家受限於土地擁有權法令，以及電信領域管制過於寬鬆，壓制了當地資料中心市場的發展。
目前，馬來西亞資料中心主要集中在吉隆坡、賽城和柔佛州。根據Research and Markets的《馬來西亞資料中心市場——2023至2028年投資分析與增長機會》報告，馬來西亞資料中心市場規模預計從2022年的13.13億美元增長到2028年的22.52億美元，年均複合增長率約9.4%。
Part 4 寫在最後
在地緣政治持續緊張的背景下，隨著東南亞日益成為半導體、AI產業的發展重地，由馬來西亞開啟的劇本，將有哪些劇情上演？在其新興戰略願景指引下，馬來西亞會成為半導體產業的亞洲中心嗎？會成為全球AI版圖中的重要拼圖嗎？歡迎大家在評論區留言討論。
基於馬來西亞在過去五十多年間形成的產業生態，以及當前在AI、資料中心領域的發展勢頭，這些都成為馬來西亞助力打造彈性供應鏈、多元化市場佈局的期望所在。 (與非網eefocus)