Google這場發佈的後勁兒很大

GoogleI/O發佈會過去一天了，但討論還在繼續。驚豔的產品不贅述了，最簡單的一句話結論是什麼？

“全端式的服務體系可能是最優解”

這句話來自闌夕，總結的太好了。領先的模型+最大的流量矩陣+自研infra，目前的確找不出一家能完全對標：蘋果的模型持續延期，OpenAI還在努力靠chatGPT一個入口積攢場景，更不用說尚未拿到入口的Anthropic。微軟/Meta，都已經退出了模型這一層的競爭。中國的BAT似乎也還沒到Google這種“全端系統能力”

以上這些公司，恰好是那份流傳的OpenAI戰略報告，最後一段話中提及的全部玩家：

因此，OpenAI眼中的對手不是模型廠商，反而是一個個卡在使用者前端的入口。不是因為流量就能決定AI的勝率，而是調度權的爭奪。足夠好的智能+調度權，可能才是一張入場券

這也是為什麼今天I/O發佈會後，開始出現一種敘事：別管Google股價如何，但在AI上，Google似乎正在殺死比賽。從Gemini 2.5開始模型的反超，到今天“殺死一堆矽谷創業公司”的全盤發佈，Google這不僅是“扳回一城”，甚至可能宣告了全面領先。

這一點，側面證明了字節年初那場戰略調整和反思，背後暗含的趨勢：不僅chatbot不是終極形態，甚至任何單獨的產品和場景，在AI這場競賽中都沒有任何護城河。

正如紅杉演講所說：下一步競賽，比拚的是結果交付。過去網際網路時代的所謂使用者、活躍度、流量，不再有效。從豆包到年後的DeepSeek再到元寶，使用者遷移得比蝗蟲還快。

過去我們常說“智能即應用本身”，現在可以加上一句，結果交付即應用。這不侷限於過去網際網路一個個方格陣列式的場景，而是T型能力的廣泛覆蓋: 模糊的任務定義，廣泛的行業覆蓋，同時又達到一定程度的專業。而每一次結果交付的滿意度，才是最終的粘性和商業價值體現。

這可能就是OpenAI戰略報告中所說，護城河來自“模型+使用者介面+品牌心智or使用者信任”。場景反而不受侷限，只要能交付結果，通用型助手可以橫向拓展吃掉一個個品類。因此 “這就是為什麼我們（OpenAI）不把自己的產品叫做搜尋引擎、瀏覽器、或作業系統，而就叫做ChatGPT”

Google昨晚的一系列發佈，捧出的“全端服務體系”，目標也只有一個，就是那個目前無法具象化定型、但可以定性的通用助手。

而回到Google股價，又是另一個難題。市場對廣告業務的影響沒有共識，因此股價沒有任何反應，甚至昨天盤中是跳跌。今天AI Mode全量，意味著Google正式刀口向內，更積極的擁抱AI、革新Search。是因為過去Overviews的所謂商業化率追上了傳統search給了信心？還是“劈柴”看到了後面助手類應用商業化的清晰路徑？

目前僅僅10幾倍的PE估值，以及上次蘋果事件的暴跌，或許已經隱含了對搜尋廣告衝擊的大部分預期。可能只需要等一個訊號，看到AI商業化貢獻實實在在避險甚至反超了廣告收入的壓力。而這不僅僅對Google很重要，對整個AI都很重要。從使用者行為習慣的改變，到真正商業化邊際增量的出現。 (資訊平權)