一年期存款跌破1%，推薦8款高收益工具！

今天上午，在1%處徘徊許久的一年期存款利率，終於傳來了異動。

多家國有大行及部分股份行，集體宣佈存款利率下調，一年期存款利率跌破了1%，來到了0.9%附近。

下午，1年期和5年期LPR也宣佈下調10個基點。

以往，都是LPR先調，然後才是存款利率，這一次銀行率先出手，倒是顯得有些急不可耐。

不過銀行確實壓力存在，這些年居民的存款越來越多，23年存款增加10%，24年再次增加6.3%，與此同時，回報卻越來越低。

商業銀行在2023年四季度的淨息差為1.69%，而2024年三季度為1.53%。

對於銀行來說，錢成了燙手山芋，能不急著搶跑降息嗎？

在香帥《資本永不眠》中有一章叫做：“為什麼中國人那麼關心股市？”，她的觀點很有意思，給大家分享一下：

主要原因是中國人窮怕了。

因為“50後”“60後”，甚至“70後”“80後”都有飢餓和貧窮的記憶。

根據統計局公佈的資料，就在1990年，中國城鎮居民的年平均可支配收入為1510元，而農村居民的平均收入是685元！而最能代表“短缺經濟”時代的糧票是在1993年才退出歷史舞台的。

挨過餓才知道糧食有多可貴，經歷過貧窮的人，溫飽後的第一件事是大吃一頓，第二件事就是儲蓄——為下一頓飯進行儲備。

有人說，因為這兩年經濟進入調整周期，居民才開始大規模儲蓄的，但是我們從2013開始就是儲蓄大國了。

2013年，中國國民淨儲蓄是20兆，人均國民淨儲蓄為14000元，是美國的兩倍，而同年我們的人均國民收入大約是美國的二十分之一。

儲蓄一多，財富增值需求便凸顯。

過去 20 年，中國通膨率年均約3%，如果想要財富增值，我們得跑贏通膨——收益率大於3%。

低於3%的回報率就等於是看著儲蓄縮水。百姓不指望股市，還能指望什麼？

正因為如此，推動大A成為世界上最大的散戶市場，個人投資者佔比60%，交易量佔比80%。（2017年資料）

但是，我們也知道，股市收益高，但是風險也大，那有沒有稍微風險小一點，但是也能跑贏通膨的辦法呢？

下面給大家列舉8種既能跑贏通膨，安全性又相對較高的投資工具。

第一，銀行股分紅。

雖然銀行存款收益不高，但是銀行股的分紅一直很高。

銀行股是典型的現金奶牛，投資銀行股，目前股息率能給到3-4%之間，跑贏通膨是沒有什麼壓力的。

類似的高股息行業還有保險、水利等。

不過需要注意的是，投資股票就會出現股價波動的風險，高分紅股比較適合長期投資（5年以上），以此來平攤風險。

第二，境外銀行存款。

這兩年，內地存款利率下調之後，不少人會選擇到中國香港或者是新加坡銀行開戶。

以香港為例，港元和美元嚴格掛鉤，美國現在正處於高利率的周期，帶動香港銀行的基礎利率、存款利率都非常高。

目前，美元存款一年期利率可以達到3-4%。

不過境外投資需要注意幾個風險。

比如匯率風險，港元與美元掛鉤，若美元貶值，兌換成人民幣時可能會出現虧損。

比如隱形成本，去香港的大交通、住宿，部分銀行還有每月帳戶管理費、跨境轉帳手續費等等，加起來會吃掉一部分利息。

第三，分紅險。

分紅險收益由保底收益+分紅收益組成。

在保證部分的基礎上，提供了一種與保險公司分享超額回報的方式。

無論是通過現金分紅還是增額的方式提升保額，都能夠帶來一個相對較好的預期收益。

一般來說，20-30年期間，保證部分的單利1.5-2%左右，若是加上分紅預期收益，可以做到3-5%的收益。

潘行長在今年2月28日提到，確保民企融資成本在今後比較長的時間中保持在較低水平。

融資端利率長期處於“L”型，就意味著儲蓄端利率也會長期處於“L”型，低利率時代已經從趨勢變成了現實。

那保險在這個過程中起到的作用就是終身鎖定利率，缺點就是前期會失去流動性。

如果擔心流動性，可以搭配萬能帳戶去使用。

比方說你準備買500萬的分紅險，可以把100萬放進萬能帳戶，400萬買分紅險（只是舉例子，比例可調），這樣一來，前期的流動性就有了保證。

不過，不缺流動性不建議這樣做，因為這樣會稍微降低你的收益性，500萬的3%和400萬的3%，再20年後，會是一筆不小的收益。

有人可能會說了，那不是還有萬能帳戶嗎？

萬能帳戶確實可以彌補部分損失，但是它的高流動性就決定了其不能長期保持較高的收益。

最終收益都會慢慢降下去。

第四種，快返年金。

快返年金的核心邏輯是 “早期返錢 + 複利增值”，適合希望快速見到現金流、同時鎖定長期利率的投資者。

快返年金有兩種領取方式：

其一，第5年一次性返還一大筆資金，前5年的總收益即可超過或持平於存款水平。

從第6年開始，每年穩定返還本金的2.4%~2.5%。

其二，每年持續返還約本金的2.7%，形成穩定的現金流。

第一種方式不僅適合短期儲蓄，還能用於長期資金管理，是替代存款的理想選擇。

而第二種方式則更適合用於長期補充現金流，使用時需根據需求合理規劃。

第五種，買房吃租。

房子經過這段時間的調整，租售比已經探到了比較合理的水平。

好的地段，租售比可以做到3%-5%。

房租的好處就是天然抗通膨，因為通膨的指標已經把房租算到裡面。

通膨降房租也會降，通膨漲房租也會漲。

不過買房吃租特別看地段，非核心城市房產可能 “砸手裡”。

還有就是買房特別消耗現金流，比如一線城市的房源，買一套可能會掏空四個人的口袋，急用錢時也會難以快速變現。

第六種，REITs。

REITs 本質是 “買基金間接當房東”，投資高速公路、倉儲物流、資料中心等基礎設施。

這兩年REITs 的投資收益也表現不錯，2024年末預期收益率達到6.98%。

需要注意的是，部分 REITs 存在 “高溢價”（如溢價率超 30%），需警惕價格回呼風險。

第七種，寬基指數ETF。

寬基指數是覆蓋行業廣、成分股多的 “大盤風向標”，如滬深 300（覆蓋 A 股 60% 市值）、中證 500（代表中小盤成長股）、標普500（美國核心資產等。

2024 年滬指全年上漲 12.67%，標普 500 近 10 年年化收益達 17%。

雖然說指數的風險很低，但是遇到黑天鵝事件，也會出現特別大的回撤。

2022年，上證指數累計下跌15.13%，標普500也下跌了-19.44%。

如果你擔心這種情況發生，也有辦法解決——買IUL保單。

IUL的特點就是跟蹤指數，只漲不跌。

指數漲的時候，它漲，指數跌的時候，它不跌。

但是IUL會有較高的手續費，畢竟保險公司承擔了比較大的兜底風險。

從全球看，日本、歐洲早已進入 “負利率” 時代，中國利率市場化改革下，存款利率長期走低是必然趨勢。

與其糾結 “1% 還是 0.9%”，不如跳出 “儲蓄思維”，建立 “資產配置思維”—— 用不同風險等級的工具組合，在安全邊際內追求收益最大化。

“財富的本質是認知的變現。”

當存款不再是 “唯一選項” 時，提升對金融工具的理解，或許才是應對利率下行的終極答案。 (財思泉湧)