本次調研提及相關公司包括Lumentum、Coherent、博通、聯發科、Marvell、Google、台積電、旭創、新易盛、武漢捷普、立訊、輝達。有一些隱藏資訊量，看看大家能不能發現。以下為正文。
未來三到五年，博通做訓練、聯發科做推理的格局相對穩定，2028年TPU中推理和訓練大致六四開。
在科技圈，Google的TPU生態、OCS光電路交換、以及ASIC設計分工，一直是大家關注的焦點。近日，與業內專家進行了深度交流，獲取了關於OCS MEMS晶片價值量、博通與聯發科的設計分工、LPU潛在增量、以及AOC滲透放緩等關鍵資訊。以下是核心要點提煉。
一、ASIC設計分工：博通與聯發科格局穩定，Marvell的LPU是獨立增量
專家強調： 未來三到五年內，博通負責訓練、聯發科負責推理的格局不會發生太大變化。到2028年，在預計的3000萬顆TPU中，推理和訓練的比例大致為六比四。
關於Marvell，目前Google最可能下單給Marvell的是LPU（邏輯處理單元）。LPU是獨立於TPU之外的產品線，主要用於將推理側不同模組之間的流程整合最佳化到一顆晶片中，提升推理效率。LPU的量產時間不早於2028年，且不包含在5000萬顆TPU的規劃內，是額外的增量。
二、OCS MEMS晶片：價值量與代工展望
OCS（光電路交換）的核心在於MEMS晶片。目前，Lumentum和Coherent是主要的MEMS晶片供應商。在300連接埠配置下，一顆MEMS晶片的價值量在8000到10000美金，這是量產水平。整個OCS硬體成本約45000美金，加上15000美金的許可證，總成本約6萬美金一台。
關於代工，2026年OCS代工仍由公司負責，但2027年可能轉向旭創、新易盛。專家強調： “只要產能在國外，組裝環節能拿到COO的產地證明，證明是在大陸以外生產即可。” 武漢JP已不再參與。
三、AOC滲透放緩：電退光進是大趨勢，但技術路徑是關鍵
2026年AOC（有源光纜）原預計30%的滲透率，但實際可能低於預期。V8架構採用Full Mesh後，最遠跳數從16跳降至7跳，大幅提升了推理效率。在這種情況下，繼續採用電纜方案可以省去光電轉換環節，雖然成本未必比AOC低，但技術上可以滿足指標。
專家強調： “電退光進仍然是大趨勢，關鍵在於技術如何實現。” 全光方案（CPO）是未來方向，但需要故障率穩定在極低水平後，Google才會大規模採用。
四、光模組新供應：LX正爭取成為第三大供應商
專家透露： LX正與Google洽談整體光模組供應計畫，目標是成為第三大供應商。目前尚未確定能拿到多少份額。
五、CPU與TPU配比：從1:8提升至1:4
從V7、V8開始，CPU與TPU的配比已從原來的1:8提升至1:4。未來隨著推理場景增多，配比還會繼續提高。 (數之湧現)