【新智元導讀】人工智能來勢洶洶，科技巨頭們卻陷入空前的「AI焦慮」。從Google的搜尋危機到蘋果的AI滯後，再到馬斯克的特斯拉銷量滑坡，昔日霸主們正面臨顛覆性挑戰。誰會成為AI時代的「諾基亞」？中年危機來勢洶洶，就連昔日風光無限的科技巨頭們也逃不過。前一秒，你還是那個顛覆傳統行業的年輕人；下一秒，就可能像馬斯克說的那樣，「盯著深淵，嚼著玻璃，眼睜睜地看著顛覆浪潮逼近家門口」。號稱美股「科技七巨頭」的幾家大型公司，似乎都已陷入了這種境地。就像那些「勉為其難」的中年人一樣，他們還得絞盡腦汁地搞清楚AI對公司到底有那些威脅。那麼問題來了——誰會成為AI時代的「諾基亞」？就在最近幾周，這種趨勢表現得愈發明顯：5月7號，Alphabet（Google）的股票暴跌超7%。起因是蘋果公司的一位高管透露，Safari瀏覽器上的Google搜尋流量20年來首次下降。雖然Google後來澄清他們的搜尋量總體仍在增長，包括來自於蘋果裝置的流量，但早已於事無補。AI對Google的威脅已成現實。7號，Google跌超7%另一邊，蘋果也沒好到那裡去，其掌門人庫克正努力為公司爭取時間。在最近一次的財報電話會上，他大聲疾呼投資者對蘋果在人工智慧上的緩慢進展保持耐心。與此同時，Meta的創始人祖克柏則試圖為他的廣告帝國描繪一幅光明的未來，將其包裝成一個為孤獨者提供陪伴的「AI好夥伴」。在祖克柏的構想中，AI朋友將比真人朋友更常見，聊天機器人將取代心理諮詢師、廣告公司和程式設計師。「據我所知，美國人平均擁有不到三個朋友，而普通人實際上需要更多，大概是15個朋友，」他在與播客主播Dwarkesh Patel的採訪中說。在與媒體分析師Ben Thompson的另一播客中，祖克柏繼續說道：「對於那些沒有心理諮詢師的人來說，我認為每個人都會有一個AI。」扎心的是，祖克柏預測人們未來互動方式的成績喜憂參半。他在2000年代憑藉Facebook大獲成功，之後通過收購Instagram和WhatsApp賺得盆滿缽滿。然而，十多年後的2022年，他宣稱未來會有大量人在虛擬世界和增強現實中互動，這一點至今尚未實現。現在，這位Meta CEO正全力投入人工智慧的開發中，祖克柏透露，目前每月有近10億人使用Meta AI。不過，他們最新發佈的Llama 4模型未達預期。在LMArena全新評估後，排名跌出TOP 10之列。Llama 3家族的昔日輝煌，並未成功復刻。甚至就連一向積極向上的馬斯克都有些焦慮。他從DOGE的冒險旅程中回歸特斯拉後，面對的是股價和銷量的雙雙下滑。據報導，特斯拉2025年第一季度銷量下跌了13%，這是該公司自2022年以來最低的季度銷量資料；本季度的淨收入與去年同期相比下降了71%，瀕臨虧損邊緣。面對如此局面，馬斯克承諾要推出無人駕駛汽車。「我們離死還很遠，根本不沾邊！」他對分析師們說。平心而論，這些巨頭們還遠沒到崩盤的程度。他們還有樂觀的理由：他們是美國企業的頂樑柱，利潤驚人，七家加起來的市值約7兆美元。創新者的窘境然而，他們集體站在十字路口，各自的應對方式，簡直像是為21世紀版的經典商學院書籍《創新者的窘境》量身定製的案例研究。Clayton Christensen在書中試圖解釋，新產品或服務如何通過創造新市場，取代現有的行業玩家。這本書讓「顛覆」一詞在董事會裡火得一塌糊塗——儘管用得未必總是作者的本意。他的核心理論是，那些看似萬事如意的成功公司，可能會被小公司打敗。這些小公司不受現有規則束縛，常常帶著新技術或新模式崛起。比如，Netflix通過郵寄訂閱服務挑戰百視達的實體店模式。很多人用這本書來解釋席捲網路的「網際網路泡沫」(dotcom bubble)，那波熱潮催生了如今的矽谷英雄。「網際網路泡沫」是指上世紀90年代末美國股市在牛市推動下，科技類股票估值迅速飆升的現象。以科技股為主的納斯達克指數在1995年到2000年間從不到1000點上漲到超過5000點。然而，到了2000年，形勢開始發生變化。2001年至2002年間泡沫破裂，股票市場進入了熊市階段今天的情況也有幾分相似。就像網際網路作為新技術帶來了無限可能，AI同樣承載著無數希望。但在目前這個早期階段，還不清楚AI會如何應用、由誰來主導、或者何時發生。比如，Pets.com當初被看好，卻沒成為贏家。這就是難點。為了市場行銷，Pets.com推出的襪子木偶即便是Christensen本人，也很難精準預測顛覆者，比如蘋果的iPhone。2007年iPhone問世時，這位哈佛教授並未將其視為對傳統手機的威脅。實際上，這款裝置開啟了移動計算和應用經濟的新時代。然而，如果公司們通過不同方式接觸客戶，應用市場可能會大變樣。比如，AI智能體可能會徹底顛覆App Store的現有模式。到目前為止，蘋果對AI的回答似乎過於炒作。最近的財報電話會議上，庫克向投資者解釋AI緩慢的原因：「我們需要更多時間來完成工作，以達到高品質標準」。庫克糟糕的一年庫克今年過的挺糟心。首先，Siri完全沒有兌現蘋果承諾的那些炫酷功能。緊接著，關稅來襲，可能會大幅蠶食iPhone的利潤。法官還暗示要調查蘋果的反壟斷問題，蘋果與Google的搜尋引擎合作這塊肥肉也遭到抨擊。對了，還有個叫「Vision Pro」的裝置，有人記得嗎？所有這些鬧心事中，AI可能是蘋果長期最大的威脅。蘋果的兆市值帝國靠的是優秀產品，現在，這些都離不開AI。問題在於，蘋果在AI領域根本排不上號。Google、Meta、微軟、OpenAI，每隔幾周就推出亮眼的新AI工具和更新。蘋果呢？長期以來，人們一直擔心蘋果公司的iPhone、Mac和iPad的Apple Intelligence——在AI領域落後於人。蘋果直到去年十月才推出了首批Apple Intelligence 功能，錯過了九月發佈的iPhone 16，比Google和三星等競爭對手開始在其手機中加入更多 AI 工具晚了幾個月。到2024年底，大多數Apple Intelligence功能，例如生成自訂表情符號或通過Siri使用ChatGPT，已經推出。3月7日，蘋果宣佈推遲原定的Siri升級計畫——該升級本應讓Siri給使用者提供更個性化的回答，並代表使用者在應用內執行操作。與此同時，蘋果的競爭對手正在進一步個性化他們的AI助手。Google最近為Gemini增加了根據使用者搜尋歷史定製回覆的功能。上個月，亞馬遜也宣佈推出Alexa+，這是Alexa的新版本，可以記住使用者的偏好——如他們喜歡的餐廳或音樂藝術家——以便在回答問題時使用。這樣的挫折對蘋果來說前所未有。Google：AI+廣告怎麼辦？Google至少推出了Gemini。但目前還不清楚這個AI應用能否拯救它的核心業務——廣告。畢竟，去年廣告為Google帶來了大部分收入。Statistica統計的2017至2024年Google業務部門收入分佈而在一個人們越來越傾向於直接向GenAI提問的時代，比如「《創新者的窘境》講的是什麼？」，靠使用者點選連結來售賣廣告的模式正面臨巨大挑戰。直接問問Google就知道了。Gemini問世之初，就因聊天回覆存在偏見而陷入爭議——CEO皮查伊坦言這些表現「不可接受」，公司隨後多次致歉並承諾改進。儘管Google佈局AI已久，但該產品的發佈恰逢業界擔憂OpenAI已搶佔先機。皮查伊當時在聲明中寫道：「沒有任何AI是完美的，尤其是在這個產業發展的新興階段。但我們清楚公眾對Google的期待更高，無論需要多久我們都將堅持改進。有時候，那些我們稱之為顛覆性的重大突破創新，實際上反而能鞏固現有業務。」最近，Google輸掉了兩起反壟斷訴訟，面臨被分拆的命運。甚至Chrome都可能被對手OpenAI收購。甚至多年的合作夥伴蘋果公司也在背後插刀。5月7日，路透社報導蘋果計畫在Safari瀏覽器中加入AI搜尋選項。這對Google來說是一個重大打擊，Google利潤豐厚的廣告業務很大程度上依賴於它的iPhone客戶。巨頭被AI顛覆？然而令人意外的是，目前似乎還沒有任何主流平台找到制勝法則。這讓矽谷的年輕風險投資人Sarah Guo等人看到了希望——她正試圖投資可能顛覆巨頭的下一代AI初創公司，嶄露頭角。在最新一期《風雲人物》「Bold names」播客，她表示「從戰略上講，你可以找出很多理由來否定一家公司的存在：比如微軟、蘋果或Google應該自己開發這個產品」。但她指出，對這些老牌企業來說，往往很難「冒險開發具有創意的新產品」。市值再度超越蘋果的微軟，憑藉將AI融入辦公產品展現出非凡的商業敏銳度。輝達同樣是AI熱潮的大贏家——開發大模型所需的高價晶片正被各大公司爭相搶購。然而DeepSeek等新興AI模型的崛起卻帶來新變數，這些模型能大幅降低算力成本。這項新技術最終將把價值錨定在何處，目前仍未有定論。據媒體報導，OpenAI今年收入有望達到127億美元，但投入成本也非常大， 預計要到2029年才能實現正現金流。也就是說OpenAI的預計收入超過1250億美元，才可能產生正現金流。擁有上萬塊GPU的CoreWeave，成功上市，估值40多億美元，但它的財務健康狀況和收入情況表明，為GenAI提供算力服務要麼沒有需求，要麼無利可圖。Ed Zitron詳細分析了CoreWeave的上市檔案，認為CoreWeave是GenAI的定時炸彈和不祥之兆。據報導，CoreWeave在IPO表現不佳後，正在尋求15億美元的債務交易。而這顆定時炸彈爆炸之時，和它關係密切的輝達、微軟，能否置身事外？七巨頭的中年危機AI浪潮席捲而來，科技巨頭們如履薄冰。Google的搜尋霸權因AI互動的崛起搖搖欲墜，蘋果的硬體帝國在AI創新的賽道上步履蹣跚，而Meta與特斯拉的轉型嘗試尚未開花結果。《創新者的窘境》中預言的顛覆往往始於不起眼的新玩家——DeepSeek的低成本模型正悄然侵蝕輝達的晶片壁壘，OpenAI的生成式AI則在重塑使用者互動的邊界。若大公司們無法擺脫路徑依賴，固守既有模式，或將成為AI時代的「諾基亞」。 (新智元)
