一隻84億美元的納指備兌期權基金,正在市場最擁擠的時刻迎來強制換倉窗口。
野村證券跨資產策略師Charlie McElligott在最新報告中發出警示:一隻規模約84億美元的納指備兌看漲期權ETF——QYLD——正在本周走進月度換倉窗口,時間節點與這輪美股最擁擠上漲的脆弱時刻高度重疊,成為華爾街當前最受關注的盤面變數之一。
5月12日,這輪行情最硬的主線率先鬆動:納指下跌0.71%,費城半導體指數收跌3%。
與此同時,QYLD手中持有一張名義規模約90.39億美元、行權價26700的舊倉,到期日為5月15日,而當時納指100已報29064.8,舊倉深度價內、上方空間歸零,處理壓力一觸即發。