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“晶片荒”結束了？
困擾全球近兩年的晶片短缺問題，似乎正在緩解甚至消失。
據路透社報導，從5月底到6月的三週之間，全球疫情引發的晶片供應鏈危機突生變化，從各類商品生產所需的晶片紛紛告急，轉為部分領域晶片庫存過剩。
美國存儲晶片巨頭美光科技表示在6月底前減產，其首席商務官Sumit Sadana承認，市場的逆轉令美光措手不及。
TechInsights晶片分析師Dan Hutcheson表示，這一現象還將蔓延到更多的晶片企業：“美光用他們的誠實做了鋪墊。”
上圖顯示美光科技股價在進入6月後迅速下跌。
“晶片荒”緩解的另一個表現，是晶片的大幅降價，據報導，在中國國內市場意法半導體的L9369-TR型晶片，價格已經降至人民幣671元，在去年三四季度，這款晶片的價格還長期處於人民幣3500元的高位，甚至有價無市。
上海賽格電子市場一家集成電路店舖的銷售經理表示：“現在現貨充足，下單就可以立刻發貨。
”除此之外，不少其他晶片產品的價格也開始了“跳水”，比如型號為STM32F103C8T6的晶片，目前售價為人民幣21.5元，此前該晶片的價格維持在人民幣200元的高位。
從海外到國內，晶片廠商的減產和晶片價格的下降，是否意味著“晶片荒”即將結束呢？
01.電子產品需求下降是主要因素
首先，為什麼會有“晶片荒”？
最簡單的解釋就是供給滿足不了需求，進而拉高了晶片的價格。
供不應求的原因又有兩個，首先是需求的不斷提升，除了包括手機、電腦在內的晶片“消耗大戶”外，智能汽車市場的不斷擴大，也增加了對晶片的需求；另一方面，是供給提升的緩慢，晶片行業不同於其他領域，投資成本高，從投資到生產的時間長，因為即使看見市場需求火熱，也沒辦法短期內提升產能。
實際上，全球晶片市場自出現以來，就在反複重覆從供不應求到供過於求的周期，過去兩年的“晶片荒”並不是孤例，而近幾個月來，“晶片荒”的緩解同樣有跡可循。
在疫情剛開始的時候，出於居家辦公等需求，全球電子產品的銷量有所上升，同樣帶動了對晶片的需求增長。但最近半年來，受限於疫情的長期持續，全球對電子產品的需求在放緩。
不久前，台積電董事長劉德音公開表示，由於地緣政治的不確定性，以及疫情等原因，消費電子產品的需求出現放緩跡象，智能手機、筆記本電腦和電視等領域均受到波及。
Counterpoint Research最新報告顯示，2022年5月，全球手機市場銷量環比下降4%，同比下降10%，至9600萬部。這也是8年來，全球智能手機月銷量第2次跌破1億部。
在中國也出現了類似的情況，據中國信通院數據顯示，中國市場6月手機出貨量約為2566.4萬部，同比下降10.4%。全球消費電子行業也顯示出承壓態勢。
而終端市場的需求的滑落，讓砍單成為近期晶片行業的常見現象。
除了上述的美光外，公開資料顯示，高通近期將其驍龍8晶片訂單縮減了10%至15%，併計劃在今年出貨驍龍8第二代晶片時，將現有驍龍8系列處理器的價格降低30%至40%；聯發科則將2022年第四季度與供應商簽訂的入門級和中端5G晶片訂單削減了30%至35%；IDM巨頭德州儀器也通知客戶，稱下半年供需失衡狀況將緩解，以電源管理晶片為首的模擬IC將面臨價格大跌。
對不少下游企業來說，這算是個好消息，比起之前晶片“供不應求”被卡脖子，當下供貨充足而且價格下降的晶片產品，更有利於他們的運營。
此前，許多對“晶片荒”焦慮的製造商囤積起了大量晶片，這反而進一步加劇了“晶片荒”，也提高了企業自身的成本。對製造業企業來說，盡量縮短零部件到貨與付諸使用之間的時間差，以避免庫存過剩、縮減倉庫空間和削減前期支出，才是真正高效且廉價的做法，只是在“晶片荒”的時期，一切都亂了套。
另一方面，正如晶片產品有著不同的類型和製程，其生產和銷售差異懸殊，晶片行業供需大幅逆轉對各行業的影響也是不均衡的。
目前，低端晶片市場和電子行業的晶片供需問題大幅緩解，正如Baird半導體高級分析師Tristan Gerra稱，消費電子製造商，尤其是低端智能手機的大型晶片供應商，受到的衝擊最嚴重。
但汽車行業的“晶片荒”問題依舊存在，Wedbush分析師Matt Bryson認為，相關需求有增無減。
02.車企的“晶片荒”仍未解決
Jefferies分析師Mark Lipacis在7月1日的報告中稱，雖然業內高管和分析師無法確定全球倉庫中有多少過剩晶片，但主要電子製造服務公司的第一季庫存創下同期歷史新高，上次紀錄還是在20多年前，在互聯網泡沫破裂之前。相比這下，汽車晶片製造商目前並未出現類似過剩的問題。
據路透社報導，一位不願透露身份的國際晶片製造商高管所在公司的晶片工廠正在“重組”生產線，以生產更多的汽車電源管理晶片，減少射頻晶片生產，這可能有助於緩解部分汽車晶片短缺的狀況。
這可以理解為，晶片生產商正將目前過剩的，消費類電子晶片上的產能，向依舊緊缺的，汽車行業所需的晶片上轉移。
對汽車行業來說，這顯然是一個好消息。
2021年，多家知名車企對外表示，晶片不足導致了產能的受限，而汽車行業“晶片荒”的重要因素就是消費類電子晶片的需求高漲，相比陌生的汽車行業，如台積電等晶片廠商更願意優先為訂單更多、利潤更高的消費類電子企業生產晶片。
近年來，汽車行業，尤其是銷量快速增長的新能源汽車和智能化汽車，對晶片的需求量很大。一輛傳統汽車需要的晶片數量約在500至600顆，而一輛具備L2駕駛級別的高配燃油車需要1000顆以上的晶片，智能化的新能源汽車則需要2000顆以上晶片。
中金公司曾發布研究報告稱，2022全球新能源車進入復甦通道。在政策加持、新車型產品力驅動、以及供給彈性釋放背景下，基於中性預測，預計2022年全球新能源車銷量約943.1萬輛，同比增長41.8%。
據最新數據顯示，截止至2022年6月底，全國新能源汽車保有量超1001萬輛。
可以說，無論是在全球還是中國市場，新能源汽車和智能化汽車銷量的快速增長，都將帶動對晶片需求的新高峰。
威馬汽車創始人、董事長兼CEO沈暉就曾表示：“智能電動車的晶片成本已經超過電池包。因此，單顆萬元的激光雷達很難持續熱下去。這也意味著電動車的行業賽道（競爭）從電池轉到了晶片。”
雖然晶片廠商已經開始有意識地向汽車晶片傾斜，但考慮到生產週期等因素，目前汽車行業的“缺芯”問題還沒有明顯的緩解。
6月底，梅賽德斯-奔馳CEO康林松表示，預計晶片短缺問題會持續到2023年。
有消息稱，受晶片短缺影響，大眾汽車集團軟件開發部門Cariad開發延遲，導致大眾集團旗下包括奧迪、保時捷和賓利在內多個品牌全新純電動車型預計延遲發布。
近日在股東大會上，豐田採購本部長熊倉也表示：“現在晶片生產的實際情況是，一方面晶片廠商不斷增強生產能力，生產狀況逐漸好轉；另一方面，晶片需求旺盛，還會出現供不應求的情況。”
不過，對於汽車行業的“晶片荒”，也有人認為不必太過擔心，Bernstein分析師Stacy Rasgon曾表示，汽車製造商訂購的晶片數量遠遠超過他們的需求。
剛剛發布二季度的特斯拉也表示沒必要自製晶片，通過與供應商合作，特斯拉已經使用了大量訂製晶片，也在通過改寫軟件、把多種功能集合起來等方式，來減少晶片使用、應對晶片供應問題。
總體來說，目前在家電等主要需求中低端晶片的行業，已經呈現供過於求的現象；電子消費品行業目前需求飽和，則更多來自於終端市場需求的下降；而汽車行業仍處於“晶片荒”中，但隨著車企如特斯拉一樣通過改寫軟件等方式降低對晶片的使用，以及晶片產能從消費電子轉向汽車行業，“晶片荒”有望在未來一段時間內解決。(DoNews)