儲存晶片+AI電力+CPO，這4家公司未來增長或超100%

今日，市場全天震盪走強，滬指成功重返4000點，受AI產業的持續推動，儲存晶片、AI電力裝置、CPO等領域表現尤為活躍。

繼儲存晶片連續漲價後，昨日SK海力士再次釋放漲價消息，其與輝達就明年HBM4供應完成談判，HBM4單價較當前上漲超50%，高端儲存晶片價值持續上升。

同時，受益於AI資料中心基建熱潮，全球主要AI客戶正大幅上調對1.6T光模組的採購預期，而CPO技術能解決其功耗高、散熱難等瓶頸，成為資料中心互聯關鍵技術。

此外，微軟CEO近日指出，當前AI行業的核心瓶頸並非“算力過剩”而是“電力短缺”，電網裝置集體爆發，也使AI電力產業鏈的價值凸顯。

今天我們為大家精選4家處於低位的潛力公司，它們在儲存晶片、CPO、AI算力用電等領域佈局，未來或持續受益於AI產業發展，成長空間可觀：

第一家： 儲存晶片+HBM+CPO+PCB+資料中心+軍工

公司概述：全球PCB製造百強企業、也是國內少數具備軍工四級資質的民企，公司PCB產品已用於資料中心、機器人、無人機等領域，14-16層HDI板量產能力匹配AI手機需求；能批次生產儲存晶片封裝基板、CPO光模組等，同時投資儲能項目。

核心亮點：公司HBM封裝基板通過三星驗證，2025中國IC載板排名前十，股價目前不到20元，且今年以來呈上升趨勢。

第二家：儲存晶片+CPO+先進封裝+華為海思+機器人+大基金持股

公司概述：全球積體電路封裝測試行業前十企業，在國內外擁有9座生產基地，掌握包括CPO在內的多種先進封裝技術，其儲存晶片封裝產品已量產，與華為海思等知名企業形成穩定合作關係，深度繫結半導體國產替代與行業復甦。

核心亮點：與智元機器人戰略合作，打開具身智能市場，2025三季報歸母淨利潤大增超50%，股價目前在10元左右，上升通道打開。

第三家：資料中心+核電+儲能+特高壓+深海科技+新材料

公司概述：公司是國內特高壓標準主導者，特高壓變壓器、電抗器市佔率領先，擁有核電、海上風電、充電樁、儲能等產品，中標沙烏地阿拉伯164億元訂單；且已為國內多個重點資料中心提供產品，近年來資料中心訂單增長迅速。

核心亮點：近三年累計現金分紅超70億元，年均歸母淨利潤超100億元，股價與市盈率TTM目前都小於30，存在低估性，未來潛力巨大。

第四家：資料中心+可控核聚變+核電+特高壓+晶片+量子科技

公司概述：中國電氣裝備集團旗下，國內最具規模、成套能力最強的輸變電裝置生產基地，業務覆蓋80多個國家和地區；參與核電站及ITER項目，研發全球首套±800千伏高壓直流量子電流感測器，並中標馬來西亞資料中心業務。

核心亮點：其研發的800VDC架構SST已在 “東數西算” 資料中心投運，公司連續5年歸母淨利潤實現增長，股價目前不到10元，增長勢頭強勁。 (智牛韜略)