2/11(三)大家新年快樂！我是陳學進(大師兄)

盤中看盤重點：

今日台北股市持續展現超強的氣勢、呈現「開高大漲再創新高」的格局，且預估成交量維持在6700億元左右的水準，真的是太棒了！這一切都在我們的掌握之中，相信大家都有目共賭！展望農曆年後新春開紅盤，大家也不必想太多！隨著市場人氣回籠、買盤絡繹不絕、以及在「天時、地利、人和」萬事俱備下，就是還會再上漲，如所言：站穩33K後，還有34K、35K、36K…，預期這一波漲勢將可望延續至4~6月之看法不變，選股優於選市。

(1) AI基本面驅動上市櫃獲利成長，為台股創高最強底氣：預估去年台股獲利達4.6兆元，今年有望進一步向上至5.6兆元續創歷史新高，且每一季皆將呈現季增態勢，基本面給足台股再向上的底氣。

(2)北美四大雲端服務供應商(CSP)紛紛調高資本支出，合計超過6700億美元(逾新台幣21兆元)再創新高，年增逾60%，四大CSP廠資本支出將挹注台廠供應鏈訂單，進一步推升上市櫃獲利。

(3)安聯投信估算，今年台股整體企業獲利預估有望成長31.4％，較年初時預估21.4％大幅上修，且各季獲利成長率皆逾兩成，動能強勁，目前不排除後續還有上修機會；內外資紛紛上修台股目標價，甚至凱基與宏遠投顧上看至39000點。

(4)受惠AI加速器、高效能運算(HPC)客戶拉貨動能不墜，台積電1月營收一舉突破4千億元關卡、達4012.55億元，再改寫單月歷史新高，顯示AI訂單已成為支撐先進製程高稼動率的核心引擎。

(5)川普擬開後門，豁免CSP巨頭晶片採購關稅，與台積等半導體業在美投資掛鉤，建廠期間免稅進口新廠2.5倍產能的晶片，已建廠者1.5倍。

(6)由於全球對台灣企業科技產品需求「熱絡不止」，美銀大幅調高台灣今年國內生產毛額(GDP)成長率預測到8%，法國興業銀行更調升一倍多至6.3%，顯示多家外資銀行都預期台灣今年經濟成長將「破5」。

(7)外資封關前夕連二日大舉回補持股，合計大買逾800億元，今天應該也買了不少；由外資積極回補、投信主動式ETF與政府代操雙引擎，加上自營商衝刺績效三股資金浪潮，將持續扮演推升大盤持續突破天際關鍵動能，軋空頭、軋空手行情猛烈。

至於個股方面：

展望新春開紅盤的行情，各位只要把握住一個原則就是：對於某些只是純題材炒作，但基本面無法跟上腳步，或是下殺破底、破線轉弱、以及產業前景不如預期的公司，應避免戀戰，資金宜轉向主流趨勢產業；惟在多頭漲勢持續向上、以及AI相關產業鏈仍是盤面上基本面透明度、能見度最確定的情況下，仍宜鎖定具EPS上修潛力與訂單能見度高的族群為主，譬如：

(1)護國神山「台積電」，元月營收大驚豔，打破淡季束縛，飛越4000億元創新高；台積電身為AI供應鏈大將，獲利動能博得內外資研究機構一致青睞，觀察外資所做財務模型，今年每股稅後純益(EPS)約落在90~95元之間，明年EPS共識值則在110元以上，儘管基期愈來愈高，台積電還是能繳出20％以上的獲利增長，以及相關台積電佔比高的ETF等，亦可留意。

(2)北美四大CSP業者紛紛調高資本支出不手軟，AI伺服器龍頭「鴻海」將是最大的受惠者，今日大漲站上均線轉強，逢低仍是值得留意；其它包括ASIC設計世芯-KY、聯發科、PCB金像電、CCL台光電、CPO波若威、東典光、網路交換器智邦、玻纖布德宏、AI導軌南俊國、AI電源台達電、光寶科、AI連接器瀚荃、良維、散熱模組邁科、一詮、ABF欣興、景碩、低軌衛星概念股昇達科、華通、統新、IC測試分選機鴻勁、先進封裝日月投、京元電…等，只要守穩10日線及月線不破，逢低仍是值得留意。

(3)華邦總經理陳沛銘昨日表示，AI應用持續帶動前所未有的記憶體需求，DRAM缺貨將持續，尤其DDR4供應缺口「大到不曉得怎麼補起來」，本季記憶體報價估漲90%至95%，下季漲幅可望維持與本季相當；在缺貨漲價題材持續延燒不變下，雖然後市仍可望有一波漲升行情可期，不過，畢竟屬景氣循環型、且累積漲幅已大之下，策略上宜嚴守技術面紀律操作為主。

※只要各位懂得在對的趨勢上，選對的產業、買對的股票，並確實掌握好個股輪動的節奏與Tempo，就會是贏家，與大家共勉之！更多第一手訊息及飆股機會，大師兄都會在飆股鑫天地的群組裡無私與大家分享，感恩！

LINE@連結網址：https://line.me/R/ti/p/%40gold99

Telegram連結網址：https://t.me/gold0999

YT個人專屬頻道：youtube.com/@master55688

諮詢專線☎️02-23219933(24小時專人服務)

❤️保持正向能量、機會就會浮現、謝謝按讚的好友、感恩！

本公司所推薦分析之個別有價證券無不當之財務利益關係以往之績效不保證未來獲利投資人應獨立判斷審慎評估並自負投資風險