大家好，我是承通投顧副總顏逸民。全球科技產業正進入新的成長階段，AI算力與低軌衛星通訊逐漸成為市場最明確的兩大主線。隨著人工智慧應用快速擴張，以及全球衛星網路建設加速，相關科技供應鏈正迎來新的產業機會。一、低軌衛星產業快速崛起近年來，低軌衛星通訊產業成為全球科技發展的重要領域。過去衛星通訊主要應用於軍事與政府用途，但隨著全球網路需求持續增加，商用衛星網路正逐漸成為重要的通訊基礎建設。目前產業出現幾個明顯趨勢：全球衛星網路建設持續加速太空產業展覽與產業活動升溫市場資金逐漸關注太空通訊產業在這些因素推動下，衛星通訊設備、網路基礎設施與相關電子零組件需求持續增加，帶動整個產業鏈發展。二、AI算力需求爆發另一條明確的產業主線，則是AI算力。隨著人工智慧模型持續擴大，全球對運算能力的需求呈現爆發式成長。黃仁勳也預估，未來數年AI算力市場將持續高速成長，整體產業規模甚至有機會突破兆美元等級。這代表AI不再只是科技公司的技術競賽，而是帶動整個科技產業升級的結構性革命。三、AI產業結構逐漸成形從產業結構來看，AI產業可分為五個重要層次：1️⃣能源與算力基礎建設2️⃣晶片與記憶體3️⃣資料中心與雲端平台4️⃣ AI軟體平台5️⃣ AI應用服務早期市場主要聚焦在算力建設與晶片技術，但未來市場焦點將逐漸轉向AI應用落地。當AI開始進入：企業營運醫療科技金融服務智慧製造整個市場規模將持續擴大。四、記憶體產業進入新循環在AI需求帶動下，記憶體產業近期也出現結構性變化。由於上游原廠將產能轉向生產HBM等高階AI記憶體，使得標準型記憶體供應逐漸收縮。市場普遍預期：記憶體供需將持續偏緊價格可能維持上升趨勢產業景氣進入新的循環階段這也使相關供應鏈開始受惠。五、高階電子與PCB需求回溫AI伺服器、衛星通訊設備與智慧裝置，都需要大量高階電子零組件與電路板。隨著半導體產業逐漸回溫，高階電子材料與電路板產業也開始迎來復甦。未來無論是AI資料中心或衛星網路建設，都將持續帶動相關需求。六、顏老師：選對主流產業比選股更重要顏老師認為，當市場進入產業轉折期時，投資人最重要的不是追逐短線題材，而是選對長期主流產業。目前市場最明確的兩條主線就是：AI算力產業低軌衛星通訊產業這兩個產業不僅具備長期成長動能，也正在形成完整的產業供應鏈。合晶(6182)合晶去年合併營收接近百億元水準，且年增逾一成，擺脫連續二年衰退走勢，在半導體矽晶圓市況尚未全面復甦的情況下仍繳出年增成績單，主要受惠12吋矽晶圓出貨增加。訊芯-KY(6451)訊芯-KY為鴻海集團旗下SiP模組封裝廠，主力業務為系統模組封裝及各型積體電路、光通訊相關模組之封裝與測試，定位在電子–半導體供應鏈中偏向高階封裝與光通訊應用。兆赫(2485)受惠全球低軌衛星產業進入高成長期，相關概念股近期成為盤面焦點，其中兆赫展現強勁爆發力，受 SpaceX 相關題材點火帶動。敬鵬(2355)敬鵬低軌衛星用板布局也傳來捷報，已取得「AS 9100航太品質管理體系」認證，並積極拓展低軌衛星相關業務，正配合客戶需求備援出貨，以地面應用為主。竑騰(7751)電子上游-IC-半導體設備竑騰(7751)公布 25Q4 營收5.4759億元，創歷史以來新高，比去年同期成長約 86.43%；毛利率 55.48%。華通(2313)華通泰國廠已於去年下半年量產，並啟動產品線調整，隨衛星板訂單上修，華通將於第二季啟動泰國二廠建設計畫，目標2027年第二季加入量產。針對網通板商機，華通也將擴建MSAP新產能。柏承(6141)柏承主要從事印刷電路板製造，以半導體測試板與消費性HDI板為營運焦點，屬電子零組件族群。近年公司關閉崑山舊廠、資源集中南通自動化新廠，並切入耳機、相機、手機、LED及Mini/Micro LED、CSP封裝、CPO載板與穿戴裝置等應用，朝較高毛利產品佈局。結論市場短期波動往往只是資金重新整理的過程。只要地緣政治風險沒有進一步擴大、能源價格維持穩定，資金最終仍會回到最具成長性的科技產業。對投資人而言，與其關注短期漲跌，不如把目光放在產業趨勢。掌握AI算力、記憶體循環與衛星通訊三大方向，就有機會在下一波科技行情中提前布局。*短期震盪只是資金整理，掌握AI算力、記憶體循環與低軌衛星三大科技主線，讓顏老師帶你提前卡位下一波產業成長行情。近期台股指數震盪，類股輪動非常快速，許多投資人確步不敢投資，顏老師和研究團隊聽到你們的心聲。從操作方式和選股邏輯為投資人朋友優化。操作方式，大家都怕指數突然下殺，顏老師採用價差交易+(效率)波段交易，在有限風險之下，利潤極大化，讓你的獲利不斷入袋為安，請密切追蹤顏老師官方LINE@粉絲團，在不影響會員權益之下，對Line@粉絲團的投資朋友分享會員訊息，更多會員績效邀請您一起來做見證，第一手訊息、布局飆股機會請私訊老師【Line ID】搜尋 @v588168，請密切鎖定LINE@粉絲團關注!https://lin.ee/V7lQjOs

3/16(一)大家好！我是陳學進(大師兄)盤中看盤重點：今日加權指數呈現「開高震盪個股表現」的格局，預估成交量維持在7500億元左右的水準，惟OTC櫃買指數持續展現強勢上漲的企圖心不變，並穩穩地守在於10日線及月線之上，離歷史新高僅在一步之遙，真的是太棒了！一切盡在不言中；儘管美伊衝突尚未落幕，美國總統川普上周五下令攻擊伊朗在「哈格島」的軍事資產，一度帶動布蘭特(Brent)原油飆漲3%至每桶106美元、以及美股四大指數13日全數收黑，台指期13日夜盤延續跌勢、終場下跌489點收32,815點，失守33K；甚至川普表示，這次襲擊未損及石油基礎設施，但他警告，如果伊朗繼續在至關重要的荷莫茲海峽攻擊油輪，美國將考慮打擊該島的原油設施；隨著中東局勢惡化、供應中斷疑慮升高，油價劇烈波動並再度站上高點，又進一步衝擊本已脆弱的全球外匯市場結構，在在都令市場投資人感到膽戰心驚，但是，為何今日台北股市的表現能夠相對抗跌呢？其實原因很簡單：第一、俗話說：「股市乃是經濟的櫥窗」，由於台股擁有強大的AI基本面當靠山，仍將持續帶動國內經濟及相關供應鏈營運向上起飛，這是台灣的本錢，今天會因為中東局勢的變動而改變嗎？答案很明顯〝並不會〞，至少在這2、3年之內並不致於會發生；這一點從我國前二月出口值達1,155.7億美元，創同期新高、年增44.5%；財政部預估3月出口將大幅跳升，年增率約在29%至35%間；今年首季出口創歷年單季新高，應是「十拿九穩」，預估未來每月出口突破600億美元，將是新常態，看好今年出口又會是強勁成長的一年，其表現超過許多大型外資與內資機構預期，因而法人開始上調台股企業今年獲利，但因地緣風險牽制，因此將全年獲利區間由5.6~5.8兆元，上修至逼近5.8兆元，基本面將成台股下檔最有力的支撐。第二、隨著輝達GTC大會於今日登場，執行長黃仁勳17日將發表演說，市場預期吸引資金回流先進製程、PCB、CPO、以及記憶體等AI供應鏈，創造有利的條件；預期輝達將會推出新的AI推論晶片以及釋出Feynman架構更細部的訊息，還將為光通訊產業，吹起多頭旋風；而本次大會主要關注三大議題，首先輝達下一世代的AI晶片系統將採用更先進的記憶體整合系統，尤其大幅增加SSD使用量；其次，在入股Intel之後，預期輝達將會推出搭配Intel CPU之企業端方案；最後，針對Kyber架構所開發的全液冷並採用midplane的新一代散熱系統，將是散熱族群可關注的後續新成長動能；隨著AI伺服器加速升級趨勢的推動下，將帶動更多零組件升級商機及拉貨需求。第三、儘管外資3月累計賣超台股已逾5,000億元，但國家隊上周再砸近800億元進場護盤，宣示護盤決心濃厚；況且，外資操作與台股走勢早已出現明顯的「脫鉤」跡象，2025年外資賣超台股約7000億元，但台股全年仍大漲5900點；2024年外資賣超4000多億元，台股卻上漲3900點；目前支撐台股最重要的力量並非外資，而是ETF(指數股票型基金)持續吸納大眾資金，成為穩盤關鍵；加上壽險及海外回流資金規模可觀，其影響力甚至比ETF更大；因此，一旦外資賣壓收斂、甚至回補持股，將會增添「錦上添花」的效果。第四、歷史會重演1970年代石油危機嗎？答案很明顯〝並不會〞，因為現在的經濟體質已經跟50年前的時代已經不同了，回顧歷史過去三次嚴重的石油危機都跟中東的衝突有關，美國因為石油短缺車子開不動，民眾甚至還要找馬匹來拉汽車，在那種情況下經濟當然會全面崩潰，可是現在全球經濟已經進入與石油脫鉤的時代，在1973年石油危機高峰的時候，全球每生產1000美元的產值要消耗近一桶的油，但到了2019年同樣生產1000美元的產值只需要0.43桶油，降幅高達56%，換句話說同樣的經濟產出，我們現在耗費的石油是連70年代的一半都不到，因此即時短期的地緣政治衝突會對於部分產業會造成衝擊，但整體而言石油對全球經濟的重要性早就今非昔比，未來要重演70年代哪種毀滅性的石油危機，可能性並不高。雖然中東局勢的發展，仍將牽動著市場敏感神經與投資行為，不過，依過往經驗，每逢戰爭衝突所引發的非理性恐慌的行為，往往都是極為短暫的，一旦利空淡化，很快地又將回歸至基本面的範疇上，幾乎很少有例外過；加上3月9日31,529低及季線具支撐，以及台股擁有「護國神山」台積電及諸多利多題材撐腰下，如所言：若本周再壓不下去，就是要再上漲，這是大家可持續留意與掌握的機會。至於個股方面：本周的產業重頭戲，為輝達(NVIDIA)GTC大會、以及OFC光纖通訊大會，ABF與CCL受惠高速傳輸與高階板材升級，先進封裝與AI測試受惠晶片複雜度提升及驗證需求增加，CPO則是未來AI資料中心高速互連的重要方向；從今日PCB柏承、港建、邑昇、楠梓電、CPO波若威、華星光、訊芯-KY、ABF南電、欣興、記憶體晶豪科、旺宏、威剛、南亞科、宇瞻、創建、青雲、鈺創、博士旺、CoWoS概念股暨設備股弘塑、均華、均豪、萬潤、特化永光、三晃、低軌衛星兆赫、華通、統新、以及許許多多中小型轉機股一檔接著一檔強勢大漲上來，甚至大漲再創新高者，幾乎比比皆是，如所言：包括記憶體、CPO光通訊、PCB/CCL上游、ABF、先進製程暨自動化設備、半導體介面測試暨封裝測試、ASIC設計、IC通路、以及太空低軌衛星等仍將是多方聚焦的主軸不變；惟在策略上仍務必謹守「低接不追高」的原則，並隨時做好資金規劃與風險控管為宜，祝大家開心好運氣、時時都如意！※更多第一手訊息及飆股機會，大師兄也都會在飆股鑫天地的群組裡無私與大家分享LINE@連結網址：https://line.me/R/ti/p/%40gold99Telegram連結網址：https://t.me/gold0999YT個人專屬頻道：youtube.com/@master55688諮詢專線☎️02-23219933(24小時專人服務)❤️保持正向能量、機會就會浮現、謝謝按讚的好友、感恩！本公司所推薦分析之個別有價證券無不當之財務利益關係以往之績效不保證未來獲利投資人應獨立判斷審慎評估並自負投資風險

大家好，我是承通投顧副總顏逸民。震盪盤中的投資思考：掌握節奏，比猜漲跌更重要近期台股受到國際情勢與能源價格波動影響，市場震盪幅度明顯加大。許多投資人會發現，大盤有時快速反彈，但隔天又出現回檔，指數在短時間內上下起伏，使投資決策變得更加困難。在這樣的市場環境下，與其急著預測每天的漲跌，不如重新思考投資節奏與產業方向。顏老師認為，目前台股正處於區間整理階段。短線波動主要來自外部消息，例如地緣政治與能源價格變化，但整體資金並沒有出現全面撤離的情況。從技術面觀察，31,500點附近將成為多方重要防線。只要這個區域能守穩，市場仍有機會維持震盪整理的格局，而不是快速轉為空頭市場。顏老師也提醒，震盪盤最容易讓投資人亂了節奏。當市場快速上漲時，許多人因為擔心錯過行情而追高；但當指數回檔時，又因為恐慌而急著賣出。這種「追高殺低」的操作方式，往往是投資績效不佳的主要原因。因此，在盤勢尚未出現明確方向之前，保持冷靜與紀律反而更重要。從產業角度來看，雖然短期市場受到國際消息干擾，但科技產業的長期發展趨勢並沒有改變。全球科技企業持續加大對人工智慧的投資，使資料中心、高效能運算與雲端基礎建設需求持續增加。隨著AI算力需求快速成長，高速儲存設備、資料處理系統以及雲端架構的重要性也不斷提升。同時，通訊與網路基礎建設升級也是另一個長期趨勢。隨著資料傳輸量持續增加，新一代高速傳輸技術與網路設備逐步導入，使相關產業需求穩定成長。未來資料中心與雲端服務持續擴張，也將進一步帶動這些基礎建設相關產業。此外，在AI應用快速發展的背景下，記憶體與儲存市場也出現新的供需變化。部分高階應用需求增加，使產業結構逐漸調整，相關產品價格也出現變化，為產業帶來新的機會。這些結構性需求，往往是推動市場長期行情的重要力量。在操作策略上，顏老師建議投資人可以從三個方向思考。第一，不要在市場情緒過熱時追價，等待股價整理後再尋找進場機會。第二，當產業主流逐漸明確時，應該優先關注具基本面支撐的族群，而不是短線題材股。第三，在震盪盤中更要做好風險控管，避免過度使用槓桿，並維持合理的資金配置。最後，顏老師再次強調，真正能在股市長期獲利的投資人，通常不是最會猜市場漲跌的人，而是能夠在不同盤勢中維持穩定操作節奏的人。市場永遠會有新的機會，但前提是投資人必須先保護好自己的資金。德宏(5474)德宏為臺灣前三大的玻纖布廠，主要產品供應印刷電路板基層板用玻璃布，受惠於高階PCB、伺服器與AI相關應用帶動，高規格玻纖布需求成為市場關注焦點。柏承(6141)PCB 廠柏承科技，在中國大陸江蘇南通廠首期產能完成建置後，大力進行資源的整合，柏承在南通廠延續大陸本土品牌的合作，除原有手機板的之外並將打生態系的資通訊產品的供應鏈。建榮(5340)建榮為工業級及電子級玻璃纖維布研發製造廠，為日東紡持股高比重子公司，產品主攻印刷電路板用玻纖布，供應臺灣CCL廠與相關高階應用，受惠AI伺服器、800G交換器與高階載板對Low-DK、Low-CTE玻纖布的需求成長。矽力*-KY(6415)矽力-KY今年營運動能可望來自於大陸電動車蓬勃發展，占目標營收20%，而車載以大陸比重大於海外地區，也是直接受惠的晶片商。宇瞻(8271)宇瞻為電子–半導體族群中、全球前十大的DRAM模組廠，產品涵蓋記憶體模組、快閃記憶體及相關應用，主要受惠於NAND Flash減產、記憶體價格回穩回升，以及AI伺服器、雲端與工控市場對高階記憶體與SSD需求擴張。旺宏(2337)旺宏NOR Flash相關產品營收占比約68%，廣泛應用於智慧型手機、物聯網及車用電子等領域。從銷售地區來看，台灣與日本為主要市場，營收占比分別為25%、24%，主要客戶包括任天堂等國際品牌。威剛(3260)受惠AI雲端趨勢，大型雲端服務供應商（CSP）續加碼採購，三大DRAM原廠將產能集中在DDR5與HBM等高階運用，使得DDR4 與 DDR3因供給減少而缺貨，NAND端則是AI驅動市場需求，加上SSD對HDD的替代性快速拉升。*台股震盪不等於沒有機會，只要看懂產業主線與關鍵支撐，跟上顏老師，一起在波動市場中找對方向。近期台股指數震盪，類股輪動非常快速，許多投資人確步不敢投資，顏老師和研究團隊聽到你們的心聲。從操作方式和選股邏輯為投資人朋友優化。操作方式，大家都怕指數突然下殺，顏老師採用價差交易+(效率)波段交易，在有限風險之下，利潤極大化，讓你的獲利不斷入袋為安，請密切追蹤顏老師官方LINE@粉絲團，在不影響會員權益之下，對Line@粉絲團的投資朋友分享會員訊息，更多會員績效邀請您一起來做見證，第一手訊息、布局飆股機會請私訊老師【Line ID】搜尋 @v588168，請密切鎖定LINE@粉絲團關注!https://lin.ee/V7lQjOs

大家好，我是承通投顧副總顏逸民。台股震盪洗盤，關鍵轉折正在形成近期台股受到國際利空與地緣政治升溫影響，市場出現明顯震盪，加權指數盤中一度重挫逾千點，恐慌情緒快速升高，停損與斷頭賣壓同步湧現。然而，對長期觀察市場的投資人而言，每一次急跌洗盤，往往也是下一波行情醞釀的開始。顏老師指出，這一波修正並非基本面轉弱，而是短線情緒面、籌碼面與國際消息共振所造成的快速下殺。今年以來，台股在AI產業與電子股帶動下走出強勢主升段，不少投資人已累積可觀獲利。當高檔行情遇到利空衝擊時，市場出現修正與洗牌，其實是多頭行情中的正常過程。戰事降溫訊號出現，市場情緒回穩市場氣氛出現轉折的重要原因，在於美國總統川普釋出美伊衝突可能提前結束的訊號。隨著市場對戰事的擔憂逐漸降溫，國際油價自高點回落，美股三大指數同步反彈，也帶動台股早盤回穩。從籌碼面觀察，3月9日台股融資減少107億元，融券增加逾3.6萬張，顯示市場浮額逐步被清洗，籌碼結構正逐漸改善。當市場恐慌釋放、籌碼沉澱後，往往也是行情重新啟動的重要訊號。顏老師認為，目前最值得留意的不是恐慌，而是「關鍵轉折」是否逐步形成。當融資快速下降、融券增加，代表短線賣壓接近尾聲。若再搭配國安基金與國家隊穩盤，市場便有機會出現報復性反彈。震盪盤操作重紀律在震盪盤勢中，操作策略往往比情緒更重要。顏老師建議投資人控制持股集中度，核心持股維持三檔左右，集中火力並嚴守紀律。前波已大漲的股票可以先適度獲利了結，而真正具備長期成長性的企業，往往會在拉回後出現第二次甚至第三次布局機會。投資的重點不是追高，而是等待合適的買點。此外，市場資訊雖然眾多，但真正能幫助投資人獲利的，並不是故事或題材，而是能否在發動前布局、在風險出現時控管部位。AI與低軌衛星成長主軸從產業趨勢來看，AI與低軌衛星軍備競賽正持續加速，相關供應鏈仍是市場長線主軸。其中，AI伺服器升級帶動散熱、電源供應器、光通訊、銅箔基板、連接器與交換器等產業需求持續提升。此外，ABF載板與PCB產業在供需逐步改善下，也有機會迎來新一波景氣循環。在個股層面，部分企業正受惠於AI與高效能運算需求：電源管理與MOSFET廠商：受AI PC滲透率提升帶動產品需求增加。先進製程半導體龍頭：AI晶片與高效能運算需求強勁，訂單能見度延長。低軌衛星設備供應鏈：隨全球衛星佈建加速，產業需求快速提升。AI資料中心電力與材料供應鏈：成為新興成長焦點。顏老師強調，市場真正能帶來長期報酬的，始終是產業趨勢與企業競爭力，而不是短期消息。危機往往孕育下一波機會整體而言，地緣政治衝突對市場的影響多半屬於短期波動。當市場情緒逐步回穩後，資金最終仍會回到基本面最強的企業。對投資人而言，與其被短線恐慌牽動，不如把握震盪帶來的布局機會。全新(2455)CPO 爆發期：2026 年為 CPO（共同封裝光學）商轉元年。全新受惠於 AI 伺服器對 800G 及 1.6T 高速傳輸的需求，CW 雷射磊晶出貨量預計在兩年內從 2,500 萬顆倍增至 7,000 萬顆。光電子營收佔比提升： 1 月光電子產品營收月增 16%，顯示公司重心已成功從手機 PA 轉向高毛利的 AI 資料中心材料。新唐(4919)新唐為華邦電旗下MCU、BMC控制IC廠，主要產品涵蓋一般IC、六吋晶圓產品生產與測試及代工業務，屬電子–半導體供應鏈中偏控制晶片與伺服器管理IC的角色。柏承(6141)柏承主要從事印刷電路板製造，營運焦點在半導體測試板與消費性HDI板，屬電子零組件族群，並延伸佈局至Mini/Micro LED、穿戴裝置、CPO載板及5G應用等新興領域。矽力*-KY(6415)矽力*-KY為電子–半導體族群中專攻電源管理IC的設計公司，是全球少數具小封裝、高壓大電流IC能力的業者，產品應用於車用、工業及電源相關領域，受惠汽車電子與高效電源解決方案長期趨勢。訊芯-KY(6451)訊芯-KY為鴻海集團旗下SiP模組封裝廠，主力業務涵蓋系統模組及光通訊封裝，受惠於AI、5G與資料中心高速成長。敬鵬(2355)PCB廠搶吃低軌衛星商機，龍頭供應商華通（2313）受惠客戶群廣大， 2026年市占有望持續攀升；另外，燿華同步積極搶進，車用PCB大廠敬鵬也有意爭取。法人認為，太空產業技術門檻相當高，全球低軌衛星產業供給鏈有限，台廠擁有技術底氣，有助搶下多數商機。M31(6643)展望後市，M31持續深化先進製程IP布局，日前已宣布旗下MIPI M-PHY v5.0 IP於4奈米先進製程完成矽驗證，並同步推進3奈米製程節點開發。公司亦期盼今年權利金收入逐步發酵。*市場震盪只是過程，基本面才是方向；把握洗盤後的布局時機，跟上顏老師迎接下一波行情。近期台股指數修正，類股輪動非常快速，許多投資人確步不敢投資，顏老師和研究團隊聽到你們的心聲。從操作方式和選股邏輯為投資人朋友優化。操作方式，大家都怕指數突然下殺，顏老師採用價差交易+(效率)波段交易，在有限風險之下，利潤極大化，讓你的獲利不斷入袋為安，請密切追蹤顏老師官方LINE@粉絲團，在不影響會員權益之下，對Line@粉絲團的投資朋友分享會員訊息，更多會員績效邀請您一起來做見證，第一手訊息、布局飆股機會請私訊老師【Line ID】搜尋 @v588168，請密切鎖定LINE@粉絲團關注!https://lin.ee/V7lQjOs

大家好，我是承通投顧副總顏逸民。中東局勢升溫，美國聯手以色列對伊朗發動軍事行動，市場風險意識升高。華爾街漲跌互見，台股同步面臨高檔震盪壓力。顏老師看法，短線壓抑指數表現，34,400 點成為關鍵支撐。但顏老師提醒——外資空單不等於全面看壞，而是避險。歷史經驗顯示，多數地緣衝突對股市影響多為短期情緒震盪，而非長期趨勢反轉。真正的關鍵在於：衝突是否擴大？是否影響能源供應？目前最大變數在荷姆茲海峽（Strait of Hormuz）。若遭封鎖，全球五分之一原油運輸將受阻，油價飆升、通膨預期再起，將壓縮股市評價，航運、塑化、軍工可能受惠。但若戰事未擴大，資金很快會回到產業基本面。而3月，市場真正的主旋律正在醞釀——MWC + GTC 雙展題材。什麼是「雙展題材」？所謂雙展題材，是指當Mobile World Congress（MWC）與NVIDIA GTC（GTC）兩大國際科技展會時間接近時，市場同時迎來「通訊升級」與「AI 算力升級」兩股產業動能，進而帶動相關供應鏈提前啟動行情。MWC 代表的是全球通訊產業的方向。從 5G 進一步邁向 6G 技術布局、低軌衛星直連手機（Satellite to Phone）、AI 手機（AI Edge Device）、電信設備升級與網路基礎建設強化，都是核心議題。這些趨勢意味著全球電信商必須投入更多資本支出，升級基地台、核心網路與衛星通訊系統。而 GTC 則是 AI 產業的風向球。新一代 GPU 架構、AI 伺服器需求暴增、資料中心擴建、機器人與自駕車應用落地，代表算力需求持續成長。企業為了導入生成式 AI 與邊緣運算，必須增加高效能晶片、伺服器與高速傳輸設備。當這兩個展會時間接近，市場會產生一個清楚的想像空間：通訊升級 + AI 升級= AI 伺服器、邊緣運算、衛星通訊同步擴張手機要導入 AI，電信商要升級網路，資料中心要擴建算力，低軌衛星要增加覆蓋範圍。這些需求的交集，全部指向同一件事——硬體投資。因此，晶片、AI 伺服器、PCB、ABF 載板、先進封裝、散熱模組、高速傳輸材料與高階電子零組件，都會成為受惠族群。市場資金通常會在展會正式登場前提前布局，形成短線題材行情。雙展題材的本質，不只是兩場展覽，而是兩條產業主線在同一時間點疊加，放大市場對未來成長的預期。當預期被拉高，資金自然提前卡位，這就是雙展行情形成的邏輯。顏老師的盤勢觀點顏老師認為，這波屬於「高檔震盪換手」，不是趨勢翻空。電子股結構仍有支撐，只是資金在重新排序。操作關鍵只有一句話：👉不追高，找低位階、量能轉強、基本面成長的股票。尤其低軌衛星、網通、AI 伺服器、矽光子、CCL 等族群，在回檔時反而是觀察機會。三月不是亂衝的月份，而是高手盤。當市場因戰事而恐慌，真正的主流正在形成。如果衝突不擴大，AI 與通訊升級仍是 2026 年前最明確的產業主線。震盪只是過程，趨勢才是答案。現在的問題不是行情會不會震盪，而是——你是否準備好，在震盪中站對邊。燿華(2367)燿華主要營業專案為印刷電路板，為臺灣前三大手機用PCB廠，定位在電子–電子零組件產業，受惠於高階HDI、衛星通訊及AI相關應用長線需求，市場對其切入高階板與AI伺服器、AI PC供應鏈的期待度提升。兆赫(2485)兆赫主要業務涵蓋數位有線視訊傳輸系統及數位衛星通訊傳輸系統。近期基本面表現相當亮眼，2026年1月合併營收達3.8億元，年成長高達162.71%，創近3個月新高；2025年12月營收亦有128.98%的年增幅。敬鵬(2355)敬鵬低軌衛星用板布局也傳來捷報，已取得「AS 9100航太品質管理體系」認證，並積極拓展低軌衛星相關業務，正配合客戶需求備援出貨，以地面應用為主。新唐(4919)新唐今年以AI Server帶動的BMC業務成長受關注。公司直言，2026年BMC成長幅度高，過去部分雲端服務客戶AI Server並未全面導入BMC解決方案，但自去年下半年起，已陸續將AI Server納入BMC架構，且亦導入客戶自研的ASIC處理器平台，帶動相關管理晶片需求放量。目前已有兩家CSP客戶推動相關專案，推升BMC業務展望顯著優於過去數年水準。華通(2313)近來中東局勢緊張，地緣政治推升低軌衛星需求，加上SpaceX年中上市計畫正加速進行中，預料低軌衛星發射數量將持續增加。法人表示，華通為SpaceX衛星板的主要供應商，也供應SpaceX地上板。去年衛星板業務約占華通營收兩成，主要供應五階HDI板。柏承(6141)近來中東局勢緊張，地緣政治推升低軌衛星需求，加上SpaceX年中上市計畫正加速進行中，預料低軌衛星發射數量將持續增加。法人表示，華通為SpaceX衛星板的主要供應商，也供應SpaceX地上板。去年衛星板業務約占華通營收兩成，主要供應五階HDI板。景碩(3189)景碩ABF載板也將於今年陸續啟動漲價，預估上半年每季將調漲3％～5％，ABF載板為今年成長最為強勁的產品線，營收有望年成長3成，而BT載板則將年增約10％～15％。*震盪只是過程、AI與通訊升級才是主線——跟著顏老師選對產業，在震盪中站對邊。近期台股指數高檔震盪，類股輪動非常快速，許多投資人確步不敢投資，顏老師和研究團隊聽到你們的心聲。從操作方式和選股邏輯為投資人朋友優化。操作方式，大家都怕指數突然下殺，顏老師採用價差交易+(效率)波段交易，在有限風險之下，利潤極大化，讓你的獲利不斷入袋為安，請密切追蹤顏老師官方LINE@粉絲團，在不影響會員權益之下，對Line@粉絲團的投資朋友分享會員訊息，更多會員績效邀請您一起來做見證，第一手訊息、布局飆股機會請私訊老師【Line ID】搜尋 @v588168，請密切鎖定LINE@粉絲團關注!https://lin.ee/V7lQjOs