#LG
•

中國三大面板廠，漲價！

在年底銷售旺季來臨之際，包括三星電子和LG電子在內的中國電視機製造商面臨著日益沉重的成本負擔。中國液晶面板製造商已通知各廠商產品單價上漲。此前人們對中國壟斷液晶供應鏈可能導致價格管制的擔憂已成為現實。 據業內人士18日透露，京東方（BOE）、TCL華星光電（CSOT）和HKC近日已向客戶發出正式信函，宣佈液晶顯示器價格調整。包括三星電子、LG電子和索尼在內的主要電視廠商均已收到價格調整通知。京東方將於第四季度開始實施新價格，而TCL華星光電和HKC則將於9月開始上調部分產品的價格。 此次漲價的時機恰逢電視廠商清倉甩賣年底庫存。三星電子和LG電子等電視廠商從8月或9月就開始為黑色星期五和聖誕節的銷售做準備。這段時間很難大幅削減液晶電視的採購量。 目前的情況並非供過於求。業內人士估計，部分中國液晶顯示器生產線的開工率已降至70%左右。中國企業並沒有提高開工率以大量投放市場，而是通過減產來抑制供應過剩，從而捍衛價格。
科技#三星電子#LG電子#電視機
•

LG會長下周到訪輝達總部，洽談實體AI、資料中心、自動駕駛合作

8月7日，據財聞海外資訊，LG集團具本茂董事長將於下周在加利福尼亞州矽谷會見輝達（NVDA.US）首席執行長黃仁勳。 據悉，具本茂下周將前往矽谷的輝達總部，與黃仁勳會面。此次重逢距黃仁勳今年6月初訪韓、在首爾永登浦區LG雙子塔與具本茂會面約兩個月。雙方將探討擴大在實體人工智慧（AI）和人工智慧資料中心領域合作的相關方式，這也是兩家公司近期一直在推進的合作方向。 此前，黃仁勳稱：“我們將與LG攜手打造人形機器人的未來”，並補充道，“兩家公司正在為未來的資料中心架構（AI工廠）展開合作。” LG已與輝達建立合作關係，並在三大人工智慧核心領域展開合作：物理人工智慧、人工智慧資料中心以及移動出行領域。雙方採用輝達的物理人工智慧平台“IsaacGR00T”，聯合研發機器人，同時推進資料中心冷卻解決方案的升級，包括冷卻液分配單元（中央處理器），以及移動出行人工智慧系統，涵蓋自動駕駛技術。
LG會長下周到訪輝達總部，洽談實體AI、資料中心、自動駕駛合作
科技#LG集團#輝達#黃仁勳
•

騰訊首進前百、華為守位、美的反超LG電子，中國科技軍團世界500強集體躍升

7月28日下午，2026《財富》世界500強排行榜出爐。今年《財富》世界500強排行榜企業的營業收入總和約為43.1兆美元，超過全球GDP的三分之一，比去年增長了約3.2%。所有上榜公司的淨利潤總和同比大幅增長約14%，約為3.4兆美元。500家上榜公司的資產總額和淨資產總額均達到創立以來的最高峰。 從科技公司的表現來看，排名前10的企業中，亞馬遜終結了沃爾瑪連續12年的領跑紀錄，從去年的第2沖到第1，蘋果從去年的第8升至第6，Google母公司Alphabet首次進入前10。輝達首次入圍前50，從去年的第66名升至28名。 在榜單劃分的20大行業中，科技行業以高達21%的營收增速領跑，也是最賺錢的行業之一。此次世界500強最賺錢的前10家公司中，有7家為科技公司。Alphabet之外，第2至第4名分別是輝達、蘋果和微軟，亞馬遜排在第6，第8是Meta，第9則是台積電。 中國科技公司中，排名前100的企業包括鴻海精密（23）、京東（41）、中國移動（53）、阿里巴巴（56）、華為（81）、台積電公司（82）、騰訊（97）等。京東集團仍然是排位最高的中國大陸民營公司，騰訊則首次進入前100。
騰訊首進前百、華為守位、美的反超LG電子，中國科技軍團世界500強集體躍升
科技#騰訊#華為#美的
•

LG Innotek10億美元擴建半導體基板

近日，據越南地方政府官方消息，LG集團旗下核心零部件企業LG Innotek官宣重大海外產能佈局計畫。公司將斥資10億美元在越南海防市投建大型半導體封裝基板生產工廠，該項目已正式獲批落地，標誌著LG Innotek半導體基板業務全球化佈局邁入全新階段，將進一步擴充其高端半導體配套產能規模。 據項目規劃資訊顯示，本次新建工廠佔地面積規模宏大，總面積相當於45個標準足球場大小。項目建設及投產節奏明確，預計將於2027年完成建設並投入試生產，2028年正式實現規模化量產，全面投產後將成為LG Innotek海外重要的半導體基板生產基地，持續承接全球市場訂單需求。 產能產品端，新工廠將聚焦主流半導體封裝基板產品研發與生產，核心量產球柵陣列（BGA）、系統級封裝（SiP）模組等關鍵半導體基板產品。作為半導體封裝環節的核心基礎材料，此類基板廣泛應用於高端晶片封裝領域，是支撐終端電子裝置、智能硬體、算力產品迭代升級的重要配套產品。 依託本次越南新廠佈局，LG Innotek正式確立半導體基板業務“雙基地”發展戰略。公司原有核心生產基地坐落於韓國龜尾市，未來將定位為技術研發母廠，專注新型半導體基板技術攻關、新品研發及高附加值產品量產；越南海防工廠則定位為通用型基板規模化生產基地，雙基地協同發力，助力企業衝刺3兆韓元（約合19.8億美元）的基板年度銷售目標。
科技#LG Innotek#海外產能佈局#越南
•

黃仁勳：下一個支柱產業是AI機器人

2026年6月5日，輝達創始人兼首席執行長黃仁勳開啟在韓國的訪問，所到之處受到超級明星般歡迎。 下圖為黃仁勳與SK海力士集團董事長崔泰源（右一）、LG集團董事長具光謨（左一）以及Naver創始人李海珍（左二）合影，地點在首爾一家韓國燒烤餐廳門口。 Naver是韓國最大的網際網路公司，其搜尋引擎業務能夠在本土壓制Google等競爭對手，知名即時通訊平台LINE也是它的拳頭產品。 下圖為黃仁勳與LG集團董事長具光謨單獨合影。
黃仁勳：下一個支柱產業是AI機器人
科技#黃仁勳#AI機器人#SK海力士
•

黃仁勳與SK、LG集團會長、Naver董事長吃烤肉，在桌上寫“到此一遊”，韓財閥按輩分烤肉調酒，“沒談生意”；第2餐吃炸雞，黃夫人也到場

當地時間6月5日傍晚6時50分，韓國儲存晶片巨頭SK海力士的會長崔泰源、LG集團的會長具光謨、韓國最大搜尋平台Naver的董事長李海珍依次走進首爾大學生聚集的弘大商圈入口站附近一家名為“哥，是我”的烤五花肉店。 據報導，這家店此前因《地獄廚房》主持人、英國名廚戈登·拉姆齊到訪而出名。韓國業內人士分析，選擇這家店也有製造話題的考量，因為店名本身自帶親切感。 晚上7時10分，輝達CEO黃仁勳推門進來，餐廳周圍約一千人發出歡呼聲。 ▲當地時間2026年6月5日，韓國首爾麻浦區，輝達首席執行長黃仁勳、SK集團會長崔泰源、LG集團會長具光謨與Naver董事長李海珍吃烤肉 圖據視覺中國
黃仁勳與SK、LG集團會長、Naver董事長吃烤肉，在桌上寫“到此一遊”，韓財閥按輩分烤肉調酒，“沒談生意”；第2餐吃炸雞，黃夫人也到場
國際#黃仁勳#SK#LG集團
•

LG搭上輝達：家用AI機器人真的要來了？

LG搭上輝達：家用AI機器人真的要來了？ 掃地機器人之後，下一個走進你家的AI硬體會是什麼？LG和輝達用實際行動給出了答案——家用服務機器人。但這一次，它可能不只是"掃地"這麼簡單。 一個重磅消息，一個被忽視的訊號 4月29日，LG電子宣佈將與輝達合作，推進家用機器人CLOiD的研發。消息本身不算炸裂，但背後有個值得注意的細節：LG選的不是別家，是輝達。
美股#LG#輝達#家用機器人
•

韓國四大財團為何集體“戰略投誠”？

2026年1月初這場“北京會談”的陣仗。這不是一場普通的鄰里串門，而是一次足以載入東亞產業史的“結構性轉向”。韓國總統李在明帶著三星、SK、現代、LG這四大財團的掌門人集體訪華，這種陣容自2019年後還是第一次。很多人可能還沒意識到，過去三十年我們和韓國是“老師和學生”或者“上游和下游”的關係，但從這次簽署的15份合作檔案來看，這種格局已經徹底崩了，雙方正進入一個全線肉搏後尋求“生存共生”的冷戰後新常態。由於內容較長，我將分三次為你輸出這篇深度分析。以下是第一部分。第一部分：大勢研判——從“垂直收割”到“水平投誠”1. 資料的震撼：誰更離不開誰？我們要看清楚，韓國現在的處境非常尷尬。我拉了一下海關總署最新發佈的資料：2025年前11個月，中韓進出口總額2.14兆元，同比增長1.6%。看起來在漲，但你仔細看結構：中國自韓國進口：1.2兆元，增長乏力。中國對韓國出口：0.94兆元，雖然總量略低，但“新三樣”（電、光、鋰）增長了12.4%。機電產品：佔了中韓貿易的67%。這意味著，韓國人以前靠賣昂貴的中介軟體（螢幕、晶片、高端零件）躺賺中國錢的日子結束了。現在是中國在反向輸出高端工業品，而韓國財團不得不帶著200多人的代表團來北京，尋求將自己的供應鏈“嵌入”中國的系統裡。2. 15份檔案的“含金量”拆解這次簽署的15份檔案，聚焦在科技創新、生態環境、交通運輸、經貿合作等領域。不要看這些詞很虛。翻譯成人話就是：1.半導體：韓國不希望在制裁大背景下丟掉中國這個全球最大的增量市場。2.新能源：韓國汽車（現代）和電池（LG、SK）必須在中國建立完整的供應鏈，否則在全球市場會被中國製造打得滿地找牙。3.銀髮經濟與醫美：韓國利用其三產優勢，試圖在中國老齡化處理程序中分一杯羹。中韓產業博弈格局圖（2023-2026）二、 核心受益類股（一）：貿易物流與自貿區升級這是15份檔案中落實最快、業績彈性最大的領域。中韓自貿協定第二階段談判正在加快，目標是實現服務貿易和投資的高水平自由化。核心受益邏輯：中韓貿易擴容，尤其是2026年新增的冷鏈班列和二手車出口專線，直接利多山東沿海港口。1. 青島港 (601298)地位：中韓航線箱量佔比全國第一。邏輯：隨著RCEP和中韓自貿區深化，青島作為對韓貿易的“橋頭堡”，其裝卸費用和吞吐量將直接掛鉤兩國貿易復甦。市值：約541億，屬於確定性極強的“國運股”。2. 連雲港 (601008)地位：擁有中韓輪渡“連-仁”（連雲港-仁川）航線。邏輯：2026年新增冷鏈與二手車出口專線。以前是我們買韓國化妝品，現在是我們向韓國出口二手車和生鮮食品，連雲港是這條“反向輸出”通道的龍頭。3. 中創物流 (603967)邏輯：長期為三星、SK等韓企提供一站式中轉。隨著四大財團加碼在華投資，其跨境供應鏈訂單將迎來爆發式增長。4. 青島雙星 (000599)邏輯：這是最典型的“反客為主”。擬收購韓國錦湖輪胎45%股權，一旦獲批，將形成中韓雙總部。這意味著中國企業直接吞掉了韓國的老牌工業資產，切入其新能源配套市場。第二部分：半導體科技——從“技術高地”到“產能嵌入”1. 資料的震撼：誰在掌控定價權？2026年1月，儲存晶片市場扔下了一枚“深水炸彈”：三星與SK海力士計畫在第一季度將伺服器DRAM價格大幅提升60%至70%。視點：這種漲價不是因為技術領先了，而是因為“缺肉”了。韓國財團正在將大量晶圓產能從傳統DRAM轉移到先進的HBM（高頻寬記憶體）以滿足輝達等AI巨頭的需求，導致下游供應鏈面臨巨大的衝擊。但詭異的是，2026年美國政府對韓企的限製出現了“暫時性鬆綁”，批准三星和SK海力士向中國工廠出口晶片製造裝置。這意味著，韓國人意識到如果徹底丟掉中國工廠的產能，其全球市場份額會被國產儲存（長鑫、長江儲存）迅速蠶食。2. 核心受益類股（二）：半導體與AI協作在15份合作檔案中，半導體顯示、AI、6G是核心賽道。李在明明確提出，中韓要從“垂直合作”轉向“平等技術協作”。[半導體與AI產業鏈核心受益標的]蘇州固鍀 (002079)核心身份：三星、SK海力士的二極體與整流橋核心供應商。邏輯：韓企加碼在華投資，蘇州固鍀作為其本地化供應鏈的“壓艙石”，訂單增量極其明確。中科創達 (300496)核心身份：中韓AI技術聯合研發平台。邏輯：三星計畫在2026年將搭載Gemini AI的移動裝置數量翻倍至8億台。中科創達作為AI系統整合方，將深度分享這一波“AI反攻戰”的紅利。科大訊飛 (002230)核心身份：智能語音與大模型跨境應用龍頭。邏輯：15份檔案中涉及多項數字貿易合作，訊飛將承接韓企在華智能終端的語音互動升級項目。第三部分：新能源產業鏈——中國模式的反向輸出我們要看清一個扎心的事實：現代汽車雖然貴為全球前三，但在中國市場的存在感已經降到了冰點。這次訪華，現代集團會長鄭義宣隨行，其實是來求“藥”的。邏輯重構：從“賣車”到“配齊”以前現代汽車帶頭，韓國零部件企業跟著吃肉。現在反過來了，韓國車企要活下去，必須配上中國的電池和中國的智能座艙。[新能源車產業鏈受益全景圖]欣旺達 (300207) / 億緯鋰能 (300142)身份：與LG新能源、SK集團聯合研發動力電池。邏輯：韓國電池巨頭正在中國尋找更高性價比的製造方案，這些中國電池股實質上已經進入了全球頂級車企的法供名單。華域汽車 (600741) / 福耀玻璃 (600660)身份：現代汽車新能源整車的核心配套商。邏輯：現代汽車2026年計畫在華推出更多本地化車型，對中國成熟零部件的需求將從“補充”變成“主力”。貝特瑞 / 璞泰來身份：SK集團動力電池擴產的核心材料供應商。邏輯：隨著SK寧德工廠等合資產線產能釋放，負極材料和結構件的訂單將呈倍數增長。第四部分：消費與服務——關稅“歸零”後的存量收割1. 資料的震撼：誰在失去“濾鏡”？很多人沒注意到，韓國化妝品在中國市場的佔有率已經從頂峰時期的20%以上跌到了現在的個位數。視點：這背後不是韓國人變懶了，而是中國全產業鏈的崛起。當珀萊雅、薇諾娜這些國貨在成分和行銷上反超後，韓國品牌只能退守“制度紅利”。這次15份檔案中，化妝品、食品、時尚消費的關稅將逐步降為0 。這意味著韓國品牌想活下去，必須通過“降價”來換取生存空間。而中國的代理商和跨境貿易企業，將成為這波“韓國品牌平民化”紅利的最大收割者 。2. 核心受益類股（三）：消費、醫美與跨境貿易[圖表：消費服務核心受益標的清單]第五部分：宏觀形式展望——東亞產業閉環的“終極換位”站在2026年這個節點，我們要看清中韓博弈的底牌。1. 韓國的“戰略投誠”並非自願我算了一下，韓國對美、對華的出口依賴度在2025年出現了黃金交叉。在半導體受到嚴厲限制的情況下，韓國如果丟掉中國這個“離不開的鄰居”，其所謂的“發達國家地位”將在五年內崩塌 。這次15份檔案是韓國財團的集體自救。他們選擇把核心產能（如三星西安工廠、SK寧德工廠）留在中國，甚至主動讓渡部分技術合作，本質上是在美日韓同盟與中國市場之間，選擇了“保住飯碗” 。2. “山東半島”將成為對韓貿易的“內海”隨著青島、煙台、日照這些港口的整合，以及中韓數字貿易產業園的落地，山東將不再僅僅是地理上的近鄰 。我們可以預見：產業鏈合流：韓國研發 + 中國製造 + 中國市場。財富流向：隨著TCL華星等中資企業收購韓企產線，產業利潤將從首爾流向深圳和蘇州。工資水平：這些合作帶動的不僅是GDP，更是數以萬計的中高端就業崗位，是支援中國理科生拿高薪的實物基礎。結語：理性樂觀與戰略定力寫到最後，我想說，中韓這15份檔案，是中國產業升級過程中一個極具代表性的切片。我們不再是仰望三星、現代的打工者，而是坐在談判桌對面，告訴他們：如果不選擇與中國供應鏈深度融合，你們將沒有未來這不是什麼宏大敘事，這是實實在在的海關資料、財報數字，以及每一個中國工人在生產線上搶回來的尊嚴。我們要做的，就是保持這種戰略定力，看著曾經的“發達國家”一個接一個地，不得不把飯碗端到我們的桌子上。 (行業報告研究院)
韓國四大財團為何集體“戰略投誠”？
宏觀#韓國#李在明#三星