最近，越南政府宣佈在全國範圍內啟動和竣工250個大型基礎設施建設項目，總投資額高達1280兆越南盾，約合500億美元。越南官方稱，之所以要大搞基建，是為了拉開了未來10年至20年經濟發展和社會現代化的序幕。但實際上呢？投資是拉動經濟的“三駕馬車”之一，在美國川普搞對等關稅的情況，越南出口受阻，大規模基建投資，有助於實現高速增長目標。這是為什麼呢？聯合國開發計畫署經濟學家表示，隨著時間的推移，由於關稅問題，越南對美國的出口額可能會下降超過250億美元。 ​​​這個數字，差不多等於越南對美國出口額的五分之一。對越南這個剛剛進入工業化道路的國家來說，這基本是很難承受的。之前東亞國家那種靠著出口創匯，從輕工業，之後走向重化工業的道路，其實已經斷了，沒再走的可能了。所以，對越南來說，這絕對是場豪賭，只能靠國內投資，來拉動經濟。但越南這場豪賭，贏率高不高呢？其實不高。這之前就有很多例子：胡志明市的1號線作為越南首條地鐵線，2007年寫入規劃，2012年開工，歷時12年完工；首都河內唯一開通的城市輕軌吉靈-河東線也建了10年；定位“越南最大機場”的隆城機場，早在2005年就宣佈立項，直到目前仍未完工……但在全球化已經遠去的時刻，越南這個國家，其實已經沒有特別多的選擇，它只能選擇一場豪賭，並希望通過豪賭，實現他突破。這說明：它知道之前東亞國家那種靠著出口創匯，從輕工業，之後走向重化工業的道路，看來是要斷了。到這裡，我們就回過頭來，再把越南的發展過程，仔細想一想：它是1970年代，經過多年戰爭之後，實現了國家統一，但當時它選擇了錯誤的國家戰略，國家一統一，就對我們發起挑釁。雖說後來吃到了一點全球化紅利，但時間並不長。就因為這個決策，耽誤10多年的國家發展。而這10多年，對越南發展來說，從現在來看，是非常關鍵的：如果有，它說不定能從輕工業，走向重化工業，實現工業化。隨著全球化的逐漸消失，也註定它今後的路，將會極其難走。這事怎麼說呢？一失足成千古恨！ (S叔說)

據《金融時報》報導，甲骨文公司（Oracle）已向輝達（Nvidia）訂購了約400,000顆GB200 AI晶片，總價值約400億美元（約3000億人民幣）。這些晶片將被部署在美國德克薩斯州阿比林（Abilene）的資料中心，該資料中心將成為美國“星門”（Stargate）項目的首個落地點。“星門”項目由OpenAI、甲骨文、軟銀（SoftBank）以及阿布扎比主權財富基金MGX共同投資，總投資額達5000億美元，旨在推動全球人工智慧（AI）基礎設施建設。阿比林資料中心項目由AI基礎設施公司Cruso和美國投資公司Blue Owl Capital共同擁有，雙方已通過債務和股權融資向該項目投入超過150億美元。該資料中心佔地約875英畝，將建設8棟建築，已於2024年6月開始施工。甲骨文將租賃該資料中心15年，並部署上述AI晶片。隨後，甲骨文將向OpenAI出租這些強大的計算能力，供其訓練下一代AI大語言模型（LLM）。此前，OpenAI一直依賴微軟的資料中心來滿足其計算需求。然而，隨著OpenAI對計算能力的需求不斷增加，微軟的資料中心已無法滿足其要求。因此，雙方決定終止獨家合作協議，OpenAI開始與其他組織合作以滿足其計算能力需求。除了美國的阿比林資料中心外，OpenAI還計畫在阿聯阿布扎比部署一個1吉瓦（GW）的叢集，該項目被稱為“星門阿聯”，將由G42公司負責建設，並計畫使用超過200萬顆輝達GB200晶片。該項目得到了美國政府的支援，預計將建成一個5吉瓦的資料中心。隨著全球對AI晶片需求的激增，輝達已成為全球最有價值的公司之一。2024年底，輝達再次超越其他競爭對手，成為全球市值最高的晶片製造商。除了甲骨文的400億美元訂單外，特斯拉創始人埃隆·馬斯克也在籌集資金建設“巨獸2號”（Colossus 2），該項目計畫使用100萬顆GPU。此外，全球其他科技巨頭和政府也在紛紛佈局，推動對高性能AI晶片的需求不斷攀升。甲骨文此次大規模採購輝達AI晶片，不僅將為“星門”項目提供強大的計算支援，也將進一步鞏固輝達在全球AI晶片市場的領先地位。 (晶片行業)

受生成式人工智慧應用興起的影響，中國在2023年至2024年期間迅速擴大了人工智慧基礎設施建設，利用國家和私人資金建立了數百個新的資料中心。然而，這一熱潮已經逐漸失去動力，導致數十億美元的裝置閒置，回報率下降，GPU租賃市場崩潰。據《麻省理工科技評論》報導，許多資料中心在完全投入營運之前就已經過時，反映出市場條件的快速變化。2020年大流行後，房地產活動的突然下降增加了尋找新經濟驅動力的壓力。ChatGPT在2022年底的興起使人工智慧似乎成為下一個大事件。據KZ諮詢公司稱，僅在2023年，全國就有500多個資料中心項目被提出，到2024年底，至少有150個項目投入營運。地方政府推動了這些項目，希望促進地區經濟。國有企業、與政府有關聯的投資基金以及私營企業和投資者都積極參與支援這些資料中心。然而，這些倉促上馬的項目普遍存在規劃不周的問題。據《麻省理工科技評論》消息來源，一些設施在沒有考慮實際需求或技術標準的情況下建造。由於相關經驗的工程師稀缺，許多高管依賴中間商誇大預測或利用採購獲取補貼，導致許多新的資料中心未能達到預期。這些資料中心運行成本高昂，難以填充，並且在技術上與當代人工智慧工作負載脫節。當大規模人工智慧資料中心在2023至2024年建成時，對人工智慧訓練和推理性能的需求與今天實際需求存在差異。如今，需求正轉向推理，因為這是人工智慧模型所有者賺錢的途徑。推理工作負載並不一定需要基於數萬個用於訓練的高端Nvidia GPU的大規模叢集。相比之下，推理工作負載可以從具有更低成本和功耗的專用加速器中受益，但響應時間更快。因此，一台H100伺服器的月租價格從18萬元（2.4萬美元）暴跌至7.5萬元（1萬美元）。此外，一些資料中心項目根本就沒有打算從計算中獲利。據《麻省理工科技評論》報導，某些公司利用人工智慧資料中心獲得政府補貼的綠色能源或土地交易資格。在某些情況下，專門用於人工智慧任務的電力被加價賣回電網。還有一些人獲得了貸款和稅收優惠，但卻閒置了建築物。到2024年底，大多數仍在從事該行業的人的目標是從政策激勵中受益，而不是從實際的人工智慧工作中受益。儘管遭遇挫折，中央政府仍致力於人工智慧的發展。2025年初舉行的一次政府專題討論會重申了在這一領域自力更生的必要性。大公司紛紛效仿：阿里巴巴宣佈計畫投資超過500億美元用於雲和人工智慧基礎設施，字節跳動也承諾投資200億美元。業內人士認為，中國官員不會放棄這些項目，他們認為這些項目是成長中的煩惱，而不是失敗。預計政府將接管陷入困境的中心，並將其分配給更有能力的營運商。然而，對於那些無法將產能出租給有能力支付的客戶的營運商來說，泡沫顯然已經破裂。中國人工智慧資料中心市場的調整反映了技術發展和市場需求的快速變化。儘管面臨挑戰，但政府和企業的持續投入顯示出對人工智慧長期發展的信心。未來，如何最佳化資源組態、提高資料中心的利用效率，將是行業發展的關鍵。 (晶片行業)

剛剛OpenAI 發佈了一份名為“OpenAI 經濟藍圖”的重要檔案，我第一時間研究了一下這份藍圖，給大家劃個重點，一起來看看 OpenAI 眼中的 AI 未來是什麼樣子的！ 一句話概括： 這份藍圖闡述了 OpenAI 對美國如何最大化 AI 利益、加強國家安全和推動經濟增長的政策建議 核心內容搶先看： AI 時代，時不我待！ OpenAI 認為，隨著 AI 技術的飛速發展，美國需要立即行動，才能在未來的競爭中立於不敗之地。這份藍圖就是為美國政府量身打造的 AI 發展指南